Deutsche Asset & Wealth Management
Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH
DWS Top Europe
Halbjahresbericht 2014/2015
DWS Top Europe
Inhalt
Halbjahresbericht 2014/2015 vom 1.10.2014 bis 31.3.2015 (gemäß § 103 KAGB) Hinweise
2014 2015
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Halbjahresbericht DWS Top Europe
Vermögensaufstellung zum Halbjahresbericht
TER und PTR für Anleger in der Schweiz
4
6
11
1
Hinweise Wertentwicklung
erlauben keine Prognosen für die
Angaben zur Kostenpauschale
Der Erfolg einer Investmentfondsanlage
Zukunft. Darüber hinaus sind in den
In der Kostenpauschale sind folgende
wird an der Wertentwicklung der Anteile
Berichten auch die entsprechenden
Aufwendungen nicht enthalten:
gemessen. Als Basis für die Wert
Vergleichsindizes – soweit vorhanden –
a) im Zusammenhang mit dem Erwerb
berechnung werden die Anteilwerte
dargestellt. Alle Grafik- und Zahlen
und der Veräußerung von Vermögens
(=Rücknahmepreise) herangezogen,
angaben geben den Stand vom
gegenständen entstehende Kosten;
unter Hinzurechnung zwischenzeitlicher
31. März 2015 wieder (sofern nichts
b) im Zusammenhang mit den Kosten
Ausschüttungen, die z.B. im Rahmen
anderes angegeben ist).
der Verwaltung und Verwahrung evtl.
der Investmentkonten bei der Deutsche Asset & Wealth Management Invest
Verkaufsprospekte
c) Kosten für die Geltendmachung und
ment GmbH kostenfrei reinvestiert
Alleinverbindliche Grundlage des
Durchsetzung von Rechtsansprüchen
werden; bei inländischen thesaurieren
Kaufs ist der aktuelle Verkaufsprospekt
des Sondervermögens.
den Fonds wird die – nach etwaiger
einschließlich Anlagebedingungen
Anrechnung ausländischer Quellen
sowie das Dokument „Wesentliche
Details zur Vergütungsstruktur sind im
steuer – vom Fonds erhobene inländi
Anlegerinformationen“, die Sie bei der
aktuellen Verkaufsprospekt geregelt.
sche Kapitalertragsteuer zuzüglich
Deutsche Asset & Wealth Management
Solidaritätszuschlag hinzugerechnet.
Investment GmbH oder den Geschäfts
Ausgabe- und
Die Berechnung der Wertentwicklung
stellen der Deutsche Bank AG
Rücknahmepreise
erfolgt nach der BVI-Methode. Angaben
und weiteren Zahlstellen erhalten.
Börsentäglich im Internet
zur bisherigen Wertentwicklung
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entstehende Steuern;
www.dws.de
Halbjahresbericht
DWS Top Europe DWS TOP EUROPE vs. Vergleichsindex Wertentwicklung im Überblick in % 21,0 17,5
+18,6
+16,6
14,0 10,5 7,0 3,5 0,0
6 Monate DWS Top Europe Vergleichsindex MSCI Europe seit dem 2.5.12 (vorher: STOXX Europe 50) Angaben auf Euro-Basis WKN: 976 972 ISIN: DE0009769729 Wertentwicklung nach BVI-Methode, d. h. ohne Berücksichtigung des Ausgabeaufschlages. Wertentwicklungen der Vergangenheit ermöglichen keine Prognose für die Zukunft. Stand: 31.3.2015
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0
0
Vermögensaufstellung zum Halbjahresbericht
DWS Top Europe Vermögensübersicht Bestand in TEUR
%-Anteil am Fondsvermögen
I. Vermögensgegenstände 1. Aktien (Branchen): Finanzsektor 281 448 21,84 Dauerhafte Konsumgüter 220 628 17,12 Gesundheitswesen 162 160 12,58 Industrien 138 601 10,75 Telekommunikationsdienste 134 163 10,41 Hauptverbrauchsgüter 113 308 8,79 Grundstoffe 89 314 6,93 Versorger 35 748 2,77 Informationstechnologie 32 139 2,49 Energie 18 771 1,46 Summe Aktien:
1 226 280
95,14
2. Zertifikate
20 770
1,61
3. Derivate
4 124
0,32
4. Bankguthaben
35 299
2,74
5. Sonstige Vermögensgegenstände
3 931
0,30
-1 528
-0,11
III. Fondsvermögen 1 288 876
100,00
II. Verbindlichkeiten 1. Sonstige Verbindlichkeiten
Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.
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DWS Top Europe Vermögensaufstellung zum 31.03.2015 Wertpapierbezeichnung
Stück Käufe/ Verkäufe/ bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in 1000 im Berichtszeitraum
Börsengehandelte Wertpapiere
Kurswert %-Anteil in am FondsEUR vermögen
1 247 050 324,00
96,75
Aktien Dufry Reg. (CH0023405456). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Kühne + Nagel International Reg. (CH0025238863). . . . . Stück Nestlé Reg. (CH0038863350). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Novartis Reg. (CH0012005267). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück
40 000 20 000 CHF 143,1000 5 469 828,03 0,42 111 420 CHF 145,0000 15 438 503,61 1,20 200 000 CHF 73,5500 14 056 808,23 1,09 494 000 62 000 CHF 96,4000 45 506 981,58 3,53
Novo-Nordisk B (DK0060534915). . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück
350 000 150 000 DKK 372,0000 17 431 233,32 1,35
Allianz SE (DE0008404005). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 121 620 60 000 EUR 161,8500 Anheuser-Busch InBev (BE0003793107) . . . . . . . . . . . . . Stück 402 800 EUR 114,3000 ASML Holding (NL0010273215). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 250 530 EUR 94,6100 AXA (FR0000120628) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 600 000 600 000 EUR 23,5550 Bankinter (ES0113679I37). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 500 000 800 000 1 100 000 EUR 7,0910 BASF Reg. (DE000BASF111) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 145 000 EUR 93,5700 Bayer (DE000BAY0017) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 160 000 20 000 63 610 EUR 140,9000 BNP Paribas (FR0000131104). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 210 000 250 000 310 000 EUR 56,6000 Daimler Reg. (DE0007100000). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 300 000 200 000 65 000 EUR 89,0100 Deutsche Bank Reg. (DE0005140008). . . . . . . . . . . . . . . Stück 430 000 430 000 EUR 31,9200 Deutsche Post Reg. (DE0005552004) . . . . . . . . . . . . . . . Stück 400 000 120 000 EUR 29,1400 Deutsche Telekom Reg. (DE0005557508). . . . . . . . . . . . Stück 2 366 715 EUR 17,0800 ENEL (IT0003128367). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 5 550 000 1 700 000 EUR 4,2060 Essilor International-Comp. Générale d’Optique (FR0000121667). . . . . . . . . . . . . . . . Stück 161 000 54 000 50 000 EUR 107,3000 Ferrovial (ES0118900010). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 559 320 134 000 EUR 19,7750 Fresenius (DE0005785604). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 285 000 EUR 55,7100 Gamesa Corporacion Tecnologica (ES0143416115). . . . . Stück 1 500 000 1 500 000 EUR 11,7250 GdF Suez (FR0010208488). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 668 000 332 000 EUR 18,5700 GEA Group (DE0006602006). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 317 500 EUR 44,8850 HeidelbergCement (DE0006047004) . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 341 000 151 000 EUR 73,6800 Henkel Pref. (DE0006048432). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 88 290 EUR 110,8000 Industria de Diseño Textil (ES0148396007) . . . . . . . . . . . Stück 897 900 150 000 EUR 29,9750 ING Groep CVA (NL0000303600). . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 2 900 000 1 000 000 EUR 13,5550 Intesa Sanpaolo (IT0000072618). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 8 500 000 2 100 000 2 300 000 EUR 3,1600 KBC Groep Parts Soc. (BE0003565737). . . . . . . . . . . . . . Stück 370 000 70 000 EUR 57,1100 Linde (DE0006483001). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 120 000 13 400 EUR 190,3500 L’Oreal (FR0000120321). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 80 000 EUR 172,5500 Luxottica Group (IT0001479374). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 270 000 EUR 58,5500 Merck (DE0006599905) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 140 000 140 000 EUR 105,2500 NH Hotel Group (ES0161560018). . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 2 700 000 2 700 000 EUR 5,0350 Orange (FR0000133308). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 692 000 1 892 000 200 000 EUR 15,0750 Renault (FR0000131906). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 146 000 146 000 EUR 83,8800 Sampo Bear. A (FI0009003305) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 330 000 300 000 EUR 47,4600 SES Cl.A FDR (LU0088087324) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 191 130 410 000 EUR 33,3100 Société Générale (FR0000130809). . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 599 000 84 000 EUR 44,7900 Stora Enso R (FI0009005961). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 300 000 520 000 EUR 9,7400 Telefonica Deutschland Holding Reg. (DE000A1J5RX9) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 3 800 000 3 800 000 EUR 5,3880 United Internet Reg. (DE0005089031). . . . . . . . . . . . . . . Stück 200 000 EUR 42,1800 VINCI (FR0000125486). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 430 000 430 000 EUR 53,5900 Volkswagen Pref. (DE0007664039). . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 70 000 70 000 EUR 245,3500 Zodiac Aerospace (FR0000125684). . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 425 000 425 000 EUR 30,7600
19 684 197,00 1,53 46 040 040,00 3,57 23 702 643,30 1,84 14 133 000,00 1,10 10 636 500,00 0,83 13 567 650,00 1,05 22 544 000,00 1,75 11 886 000,00 0,92 26 703 000,00 2,07 13 725 600,00 1,06 11 656 000,00 0,90 40 423 492,20 3,14 23 343 300,00 1,81
BHP Billiton (GB0000566504). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 367 000 400 000 GBP Burberry Group (GB0031743007). . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 724 550 GBP Compass Group (GB00BLNN3L44). . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 882 352 GBP Experian Group (GB00B19NLV48). . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 820 000 150 000 204 000 GBP ITV (GB0033986497). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 5 900 000 5 900 000 GBP Lloyds TSB Group (GB0008706128). . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 21 580 000 10 080 000 GBP Next (GB0032089863). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 130 000 57 000 GBP Reckitt Benckiser Group (GB00B24CGK77). . . . . . . . . . . Stück 369 250 369 250 369 250 GBP Rio Tinto (GB0007188757) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 200 000 130 000 GBP Royal Dutch Shell Cl. A (GB00B03MLX29). . . . . . . . . . . . Stück 675 000 GBP The British Land Co. REIT (GB0001367019). . . . . . . . . . . Stück 2 000 000 GBP Vodafone Group (GB00BH4HKS39) . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 9 660 301 5 218 000 GBP Whitbread (GB00B1KJJ408). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 220 000 GBP
7 461 773,16 0,58 17 240 104,17 1,34 30 388 319,29 2,36 12 715 680,70 0,99 20 419 669,30 1,58 23 315 047,10 1,81 12 553 429,80 0,97 29 625 109,47 2,30 7 655 836,58 0,59 18 771 464,57 1,46 22 960 745,40 1,78 29 397 560,72 2,28 15 748 236,85 1,22
14,8123 17,3347 11,7612 11,2972 2,5214 0,7871 70,3500 58,4500 27,8874 20,2600 8,3637 2,2170 52,1500
17 275 300,00 1,34 30 835 553,00 2,39 15 877 350,00 1,23 17 587 500,00 1,36 12 404 760,00 0,96 14 250 987,50 1,11 25 124 880,00 1,95 9 782 532,00 0,76 26 914 552,50 2,09 39 309 500,00 3,05 26 860 000,00 2,08 21 130 700,00 1,64 22 842 000,00 1,77 13 804 000,00 1,07 15 808 500,00 1,23 14 735 000,00 1,14 13 594 500,00 1,05 25 506 900,00 1,98 12 246 480,00 0,95 15 661 800,00 1,22 6 366 540,30 0,49 26 829 210,00 2,08 12 662 000,00 0,98 20 474 400,00 1,59 8 436 000,00 0,65 23 043 700,00 1,79 17 174 500,00 1,33 13 073 000,00 1,01
DNB A (NO0010031479). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 000 000 800 000 NOK 129,4000 14 873 305,07 1,15 Telenor (NO0010063308) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 980 000 980 000 NOK 163,0000 18 360 600,87 1,42 Nordea Bank (SE0000427361) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 200 000 1 200 000 SEK 105,6000 13 650 766,81 1,06
7
DWS Top Europe Wertpapierbezeichnung
Stück Käufe/ Verkäufe/ bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in 1000 im Berichtszeitraum
Skandinaviska Enskilda Banken A (Free) (SE0000148884) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück
Kurswert %-Anteil in am FondsEUR vermögen
622 378 777 622 SEK 101,3000
6 791 654,14 0,53
Zertifikate DWS GO UK Best Picks TR Index Certificate (DE000DWS0J62) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück
185 000 EUR 112,2700 20 769 950,00 1,61
Sonstige Beteiligungswertpapiere Roche Holding Profitsh. (CH0012032048) . . . . . . . . . . . . Stück
111 420 48 100 CHF 270,4000 28 790 147,43 2,23
Summe Wertpapiervermögen
1 247 050 324,00
96,75
Derivate Bei den mit Minus gekennzeichneten Beständen handelt es sich um verkaufte Positionen Aktienindex-Derivate (Forderungen / Verbindlichkeiten)
338 400,00 0,03
Aktienindex-Terminkontrakte Dow Jones EURO STOXX 50 Future 06/2015 (EURX) EUR. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück
9 400
Devisen-Derivate
338 400,00 0,03 3 785 586,19 0,29
Devisenterminkontrakte (Verkauf) Offene Positionen EUR/GBP 103,50 Mio.. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
3 785 586,19 0,29
Bankguthaben und nicht verbriefte Geldmarktinstrumente
35 299 446,67
2,74
Bankguthaben
35 299 446,67 2,74
Verwahrstelle (täglich fällig) EUR - Guthaben. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 33 190 851,70 % 100 Guthaben in sonstigen EU/EWR-Währungen. . . . . . . . . . EUR 2 064 958,11 % 100
33 190 851,70 2,58 2 064 958,11 0,16
Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen Schweizer Franken . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . CHF US Dollar. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . USD
16 953,51 % 100 29 510,61 % 100
16 200,70 0,00 27 436,16 0,00
Sonstige Vermögensgegenstände
3 930 881,73
Dividendenansprüche . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 684 517,74 % 100 Quellensteueransprüche. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 3 218 354,15 % 100 Sonstige Ansprüche . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 28 009,84 % 100
684 517,74 0,05 3 218 354,15 0,25 28 009,84 0,00
Sonstige Verbindlichkeiten
-1 528 510,00
Verbindlichkeiten aus Kostenpositionen. . . . . . . . . . . . . . EUR -1 513 489,26 % 100 Andere sonstige Verbindlichkeiten. . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR -15 020,74 % 100
-1 513 489,26 -0,11 -15 020,74 0,00
Fondsvermögen
Umlaufende Anteile Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.
Marktschlüssel Terminbörsen EURX
= Eurex (Eurex Frankfurt/Eurex Zürich)
-0,11
1 288 876 128,59 100,00
Anteilwert 144,15
8
0,30
8 941 309,239
DWS Top Europe Devisenkurse (in Mengennotiz) Schweizer Franken . . . . . . . . . . . . . . . Dänische Kronen. . . . . . . . . . . . . . . . . Britische Pfund . . . . . . . . . . . . . . . . . . Norwegische Kronen. . . . . . . . . . . . . . Schwedische Kronen. . . . . . . . . . . . . . US Dollar. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
per 31.03.2015 CHF DKK GBP NOK SEK USD
1,046468 7,469351 0,728526 8,700151 9,282995 1,075610
= EUR = EUR = EUR = EUR = EUR = EUR
1 1 1 1 1 1
Während des Berichtszeitraums abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen Wertpapier-Darlehen (Geschäftsvolumen, bewertet auf Basis des bei Abschluss des Darlehensgeschäftes vereinbarten Wertes)
Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag) Wertpapierbezeichnung
Stück Käufe bzw. Whg. bzw. in 1000 Zugänge
Verkäufe bzw. Abgänge
Börsengehandelte Wertpapiere Aktien Airbus Group (NL0000235190). . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Alcatel-Lucent (FR0000130007) . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Banco Santander Reg. (ES0113900J37). . . . . . . . . . Stück 300 000 Banco Santander Right (ES06139009K2) . . . . . . . . . Stück 3 100 000 Banco Santander Right (ES06139009L0) . . . . . . . . . Stück 3 100 000 Corporación Mapfre (ES0124244E34). . . . . . . . . . . . Stück E.ON Reg. (DE000ENAG999). . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Ferrovial Right (ES0618900940) . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 1 559 320 Gemalto (NL0000400653). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Infineon Technologies Reg. (DE0006231004). . . . . . Stück Jazztel (GB00B5TMSP21). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Kering (FR0000121485). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Repsol (ES0173516115) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Repsol Right (ES0673516953). . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 600 000 Siemens Reg. (DE0007236101) . . . . . . . . . . . . . . . . Stück
350 890 4 385 000 3 400 000 3 100 000 3 100 000 4 300 000 735 000 1 559 320 74 000 1 270 000 850 000 64 000 600 000 600 000 111 000
Babcock International Group (GB0009697037). . . . . Stück GKN (GB0030646508). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück Indivior (GB00BRS65X63). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Stück 369 250 Johnson Matthey (GB00B70FPS60). . . . . . . . . . . . . Stück
1 946 561 2 260 000 369 250 590 000
Volumen in 1000
unbefristet
EUR 198 955
Gattung: Alcatel-Lucent (FR0000130007), Anheuser-Busch InBev (BE0003793107), Dufry Reg. (CH0023405456), Ferrovial (ES0118900010), Ferrovial Right (ES0618900940), GdF Suez (FR0010208488), Gemalto (NL0000400653), Industria de Diseño Textil (ES0148396007), Kering (FR0000121485), Novo-Nordisk B (DK0060534915), Royal Dutch Shell Cl. A (GB00B03MLX29)
Derivate (in Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumina der Optionsgeschäfte, bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe) Volumen in 1000 Terminkontrakte Aktienindex-Terminkontrakte Gekaufte Kontrakte: (Basiswerte: Euro STOXX 50 Price Euro)
EUR
62 142
Devisenterminkontrakte Kauf von Devisen auf Termin EUR/GBP
EUR 83 100
Verkauf von Devisen auf Termin EUR/GBP
EUR 74 300
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DWS Top Europe Anhang gemäß § 7 Nr. 9 KARBV Sonstige Angaben Anteilwert: EUR 144,15 Umlaufende Anteile: 8 941 309,239
Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände: Die Bewertung erfolgt durch die Verwahrstelle unter Mitwirkung der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Die Verwahrstelle stützt sich hierbei grundsätzlich auf externe Quellen. Sofern keine handelbaren Kurse vorliegen, werden Bewertungsmodelle zur Preisermittlung (abgeleitete Verkehrswerte) genutzt, die zwischen Verwahrstelle und Kapitalverwaltungsgesellschaft abgestimmt sind und sich so weit als möglich auf Marktparameter stützen. Diese Vorgehensweise unterliegt einem permanenten Kontrollprozess. Preisauskünfte Dritter werden durch andere Preisquellen, modellhafte Rechnungen oder durch andere geeignete Verfahren auf Plausibilität geprüft. Die in diesem Bericht ausgewiesenen Anlagen werden nicht zu abgeleiteten Verkehrswerten bewertet.
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TER und PTR für Anleger in der Schweiz Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio (TER)) für Fonds mit Registrierung in der Schweiz im Zeitraum vom 1.4.2014 bis 31.3.2015 Fonds
ISIN TER1)2)
DWS Top Europe
DE0009769729
1,40
Die Gesamtkostenquote drückt die Summe der Kosten und Gebühren (ohne Transaktionskosten) als Prozentsatz des durchschnittlichen Fondsvolumens innerhalb eines Jahres aus (TER inkl. erfolgsabhängiger Vergütung gemäss SFA-Richtlinie).
1)
Der TER-Ausweis in den Vermögensaufstellungen und Ertrags- und Aufwandsrechnungen zu den Jahresberichten kann hiervon abweichen, da er nach BVI-Methode ermittelt wurde.
2)
Portfolio Turnover Rate (PTR) für Fonds mit Registrierung in der Schweiz im Zeitraum vom 1.4.2014 bis 31.3.2015 Fonds
ISIN PTR*
DWS Top Europe
DE0009769729
90,70
* Die Portfolio Turnover Rate drückt die Summe der Wertpapierkäufe und -verkäufe abzüglich der Summe aus Anteilscheinkäufen und -verkäufen als Prozentsatz des durchschnittlichen Fondsvolumens innerhalb eines Jahres aus.
11
Kapitalverwaltungsgesellschaft
Verwahrstelle
Geschäftsführung
Deutsche Asset & Wealth Management
State Street Bank GmbH
James Dilworth (seit dem 1.1.2015)
Investment GmbH
Brienner Straße 59
Sprecher der Geschäftsführung
60612 Frankfurt
80333 München
Haftendes Eigenkapital am 31.12.2014:
Haftendes Eigenkapital am 31.12.2013:
Holger Naumann
177,9 Mio. Euro
1.381,4 Mio. Euro
Geschäftsführer der
Gezeichnetes und eingezahltes Kapital
Gezeichnetes und eingezahltes Kapital am
DWS Holding & Service GmbH,
am 31.12.2014: 115 Mio. Euro
31.12.2013: 109,3 Mio. Euro
Frankfurt am Main Vorsitzender des Verwaltungsrats der
Aufsichtsrat
DWS Investment S.A., Luxemburg Geschäftsführer der
Michele Faissola
RREEF Spezial Invest GmbH,
Leiter Asset & Wealth Management
Frankfurt am Main
Deutsche Bank AG, London
Vorsitzender des Verwaltungsrats der
Vorsitzender
Oppenheim Asset Management Services S.à r.l., Luxemburg
Christof von Dryander Deutsche Bank AG,
Barbara Rupf Bee (seit dem 1.10.2014)
Frankfurt am Main
Geschäftsführerin der Deutsche Bank
stellv. Vorsitzender
(Suisse) SA, Zürich Mitglied des Aufsichtsrates der RREEF Spezial
Dr. Roland Folz
Invest GmbH, Frankfurt am Main
Deutsche Bank AG,
Mitglied des Aufsichtsrates der RREEF
Frankfurt am Main
Investment GmbH, Frankfurt am Main
Dr. Stefan Marcinowski
Dr. Asoka Wöhrmann
Ludwigshafen
Geschäftsführer der DWS Holding & Service GmbH,
Friedrich von Metzler
Frankfurt am Main
Teilhaber des Bankhauses
Mitglied des Verwaltungsrats der
B. Metzler seel. Sohn & Co. KGaA,
DWS Investment S.A., Luxemburg
Frankfurt am Main Gesellschafter der Andreas Pohl
Deutsche Asset & Wealth Management
Vorstandsvorsitzender und
Investment GmbH
Mitglied der Geschäftsleitung der Deutsche Vermögensberatung Holding GmbH,
DWS Holding & Service GmbH,
Marburg
Frankfurt am Main
Thomas Rodermann Deutsche Bank AG, Frankfurt am Main Christian Strenger Frankfurt am Main
Stand: 30.4.2015
016 10702 10
Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH 60612 Frankfurt am Main Tel.: +49 (0) 69-910-12371 Fax: +49 (0) 69-910-19090 www.dws.de
