Resultados do

1° Trimestre de 2017

Destaques Resultado (R$ Milhões) Lucro Líquido Ajustado

1T17

4T16

Trim

12M

4.648

4.385

6,0%

13,0%

15.900

16.743

(5,0%)

7,9%

7.430

7.545

(1,5%)

16,0%

Despesas Operacionais

(9.676)

(10.482)

(7,7%)

22,9%

Despesas de PDD

(4.862)

(5.525)

(12,0%)

(10,8%)

1.374

1.505

(8,7%)

(0,4%)

17.948

21.247

(15,5%)

18,2%

Margem Financeira de Juros Receitas de Prestação de Serviços

Lucro Líquido (Atividades de Seguros) Prêmios de Seguros, Contribuição de Previdência e Receitas de Capitalização

Patrimonial (R$ Milhões) Ativos Totais

Mar17

Dez16

1.294.139 1.293.559

Trim

Ano

-

17,5%

Carteira de Crédito Expandida

502.714

514.990

(2,4%)

8,5%

Patrimônio Líquido

104.558

100.442

4,1%

12,0%

 Lucro Líquido Ajustado no 1T17 atingiu R$ 4,6 bilhões, com ROE expandindo para 18,3%.  Impacto positivo nos resultados da queda na despesa com PDD e custos operacionais, parcialmente compensados por menor margem de juros.  Ambiente de crédito continuou complexo, com queda da carteira de 2,4% no trimestre. Esperamos retomada do crescimento no segundo semestre.  Confirmação de que o pico da inadimplência foi o 4T16. Melhoras no NPL em PF e SMEs no 1T17.

 Queda dos custos operacionais em 7,7% no 1T17 e queda de 2,8% pró-forma 12 meses.  Receitas de serviços declinaram 1,5% no trimestre.

Indicadores (Em %)

Mar17

Dez16

Trim

Ano

Índice de Eficiência Operacional

40,8%

39,5%

1,3 p.p.

3,6 p.p.

Retorno Anualizado sobre o PL Médio

18,3%

17,6%

0,7 p.p.

0,8 p.p.

Índice de Cobertura Operacional

75,3%

76,2%

(0,9) p.p.

(4,8) p.p.

Índice de Basileia Nível I

12,0%

12,0%

-

5,6%

5,5%

0,1 p.p.

Índice de Inadimplência - 90 dias

(0,9) p.p. 1,4 p.p.

Para efeito de comparabilidade, algumas telas desta apresentação trarão informações financeiras consolidadas “pró-forma”, incluindo HSBC Brasil.

 Receitas de desempenho.

seguros

apresentaram

forte

 Patrimônio Líquido apresentou expansão de 12,0% em 12 meses.  Índice de Basileia Nível I robusto, mesmo com o efeito da mudança do fator aplicado para os ajustes prudenciais (de 60% para 80%). 22

Lucro Líquido Contábil x Lucro Líquido Ajustado

1T17

R$ milhões

Lucro Líquido - Contábil Eventos Extraordinários (líquidos dos efeitos fiscais) - Amortização de Ágio (Bruto) - Passivos Contingentes

- Outros

(3)

Lucro Líquido - Ajustado

(2)

1T16 4.121

4.071

3.592

577

793

554

342

23

257

25

-

157

57

-

37

(90)

(1)

- Impairment de Ativos Não Financeiros

4T16

4.648

4.385

(8) -

4.113

(1) No quarto trimestre de 2016, refere-se, em grande parte, à constituição de provisão para passivos contingentes, originários de obrigações por cessão de créditos – FCVS, no montante de R$ 235 milhões; (2) No quarto trimestre de 2016, foram registradas perdas por impairment em: (i) sistemas de processamento de dados/outros, no montante de R$ 137 milhões; e (ii) ações, no montante de R$ 20 milhões (R$ 57 milhões, no primeiro trimestre de 2016); e (3) Refere-se: (i) no quarto trimestre de 2016, às outras despesas não recorrentes, como custos de migração/incorporação do HSBC Brasil; e (ii) no primeiro trimestre de 2016, ao ganho na alienação parcial de investimentos.

33

Demonstração do Resultado, Ativos Totais, PL e Retornos Variação %

R$ Milhões

Demonstração do Resultado Ajustado Margem Financeira - Juros - Não Juros - Impairment de Ativos Financeiros

Trim

12M

Pró-Forma Variação 1T16 % 12M

1T17

4T16

1T16

15.616

15.669

14.892

(0,3)

4,9

17.112

(8,7)

15.900

16.743

14.734

(5,0)

7,9

16.858

(5,7)

136

190

158

(28,4)

(13,9)

254

(46,5)

(420)

(1.264)

-

(66,8)

(4.862)

(5.525)

(5.448)

(12,0)

(10,8)

Resultado Bruto da Intermediação Financeira

10.754

10.144

9.444

6,0

13,9

10.422

3,2

Prêmios de Seguros, Planos de Previdência e Capitalização, líquidos da variação das Provisões Técnicas, Sinistros Retidos e Outros (1)

1.627

1.680

1.625

(3,2)

0,1

1.831

(11,1)

Receitas de Prestação de Serviços

7.430

7.545

6.405

(1,5)

16,0

7.224

2,9

Despesas Operacionais

(9.676)

(10.482)

(7.870)

(7,7)

22,9

(9.959)

(2,8)

Despesas Tributárias

(1.772)

(1.703)

(1.418)

4,1

25,0

(1.666)

6,4

Outras Receitas / (Despesas Operacionais)

(1.775)

(1.586)

(1.629)

11,9

9,0

(1.738)

2,1

6.588

5.598

6.557

17,7

0,5

(1.839)

(1.157)

(2.311)

58,9

(20,4)

(101)

(56)

(133)

80,4

(24,1)

PDD

Resultado Operacional IR/CS Resultado Não Operacional / Participação Minoritária Lucro Líquido - Ajustado Patrimônio Líquido Ativos ROAE (2) (3) ROAA (3)

-

4.648

4.385

4.113

6,0

13,0

104.558

100.442

93.330

4,1

12,0

1.294.139

1.293.559

1.101.763

-

17,5

18,3%

17,6%

1,4%

1,5%

17,5%

0,7 p.p.

(6.690)

(27,3)

0,8 p.p.

1,5% (0,1) p.p. (0,1) p.p.

(1) Em “Outros”, inclui: Sorteios e Resgates de Títulos de Capitalização; e Despesas de Comercialização de Planos de Seguros, Previdência e Capitalização; (2) Não considera o efeito da marcação a mercado dos Títulos Disponíveis para Venda registrado no Patrimônio Líquido; e (3) Calculado de forma linear.

44

Lucro Líquido e Lucro por Ação

3,15

3,23

3,20

3,05

3,14

3,19

3,13

3,09 +13,0% +6,0%

R$ milhões

4.504

4.533

4.562

4.385

28%

34%

34%

10%

7%

8%

31%

28%

27%

29%

31%

31%

31%

33%

1T16

2T

3T

4T

1T17

4.113 29%

29% 8%

4.161

31% 34%

9%

29%

28% 28%

34%

34%

33%

2T15

3T

4T

Intermediação de Crédito

30% 8%

8% 9%

28%

4.648

4.462

Serviços

TVM/Outros

Seguros

Demais atividades representam

29%

cerca de 67%

Lucro por Ação

5

Margem Financeira de Juros e Não Juros

13,5%

12,7%

14,3%

14,7%

14,5%

14,1%

14,0%

12,4%

13,0%

13,5%

13,9%

14,1%

11,8%

13,2%

7,4%

7,5%

7,5%

7,5%

7,4%

7,5%

7,5%

16.931

15.669

132

190

16.799

16.743

R$ milhões

13.735

13.541

14.512

14.892

14.962

158

179

14.734

14.783

126

26

132

13.415

13.709

14.380

(1.264)

2T15

3T

4T

1T16

2T

3T

4T

13,8% 12,1% 7,4%

15.616 136

15.900

(420)

1T17

Não Juros Juros

Impairment de Ativos Financeiros Taxa pré BM&F (acumulada 12 meses) Selic média (acumulada 12 meses) Taxa Média da Margem de Juros Acumulada nos últimos 12 meses = (Margem Financeira Juros/Ativos Médios - Operações Compromissadas - Ativo Permanente)

6

Margem Financeira de Juros

Variação % R$ milhões

- Intermediação de Crédito

1T17

4T16

1T16

Trim

12M

Pró-Forma Variação 1T16 12M%

12.567

13.403

11.486

(6,2)

9,4

13.610

(7,7)

- Seguros

1.481

1.471

1.475

0,7

0,4

1.475

0,4

- TVM/Outros

1.852

1.869

1.773

(0,9)

4,5

1.773

4,5

15.900

16.743

14.734

(5,0)

7,9

16.858

(5,7)

Margem Financeira de Juros

77

Margem Financeira de Intermediação de Crédito 47,4%

44,0%

42,2%

37,1%

35,6%

34,0%

40,2%

11,5%

11,5%

11,7%

7,6%

7,5%

7,5%

12,0%

7,3%

40,8%

12,3%

7,2%

R$ milhões

10.806

10.427

11.313

3.550

3.852

4.192

6.877

6.954

7.121

3T

4T

2T15 (2)

Margem Líquida

PDD

PDD / Margem Bruta %

11.486

41,2%

38,7%

12,7%

13,0%

13,2%

7,2%

7,3%

7,7%

13.600

13.403

5.742

5.525

7.858

7.878

7.705

3T

4T

1T17

(1)

12.567

11.408

5.448

5.024

6.038

6.384

1T16

2T

Spread Bruto (acumulado 12 meses) %

4.862

Spread Líquido (Acumulado 12 meses) %

Margem Líquida -2,2% em relação ao 4T16 e +27,6% em relação ao 1T16 (1) Sem efeito do alinhamento do nível de provisionamento de um cliente corporativo específico; e (2) Se desconsiderássemos o efeito do alinhamento do nível de provisionamento de um cliente corporativo específico, a margem líquida, no segundo trimestre de 2016, seria R$ 6.749 milhões e, no primeiro trimestre de 2016, seria R$ 6.874 milhões.

88

Carteira de Crédito Expandida Variação % R$ milhões

Mar17

Dez16

Mar16

Trim

Ano

Pessoas Jurídicas

330.894

342.945

315.449

(3,5)

4,9

Grandes Empresas

234.444

240.410

212.237

(2,5)

10,5

96.450

102.535

103.212

(5,9)

(6,6)

171.820

172.045

147.759

(0,1)

16,3

Crédito Pessoal Consignado

39.937

38.804

35.503

2,9

12,5

Cartão de Crédito

34.018

35.622

27.566

(4,5)

23,4

Crédito Pessoal

17.761

18.437

15.219

(3,7)

16,7

Financiamento Imobiliário

32.589

32.298

23.839

0,9

36,7

CDC/ Leasing de Veículos

19.526

19.952

20.654

(2,1)

(5,5)

Outras

27.989

26.932

24.978

3,9

12,1

502.714

514.990

463.208

(2,4)

8,5

Micro, Pequenas e Médias Empresas

Pessoas Físicas

Total Carteira de Crédito Expandida

Pró-Forma Mar17

Dez16

Mar16

Trim

Ano

Pessoas Jurídicas

330.894

342.945

379.717

(3,5)

(12,9)

Pessoas Físicas

171.820

172.045

169.978

(0,1)

1,1

Total Carteira de Crédito Expandida

502.714

514.990

549.696

(2,4)

(8,5) 99

Mix da Carteira de Crédito Expandida R$ bilhões

213,6

385,5

502,7

34,5%

30,5%

34,2%

38,1%

perfil de menor risco

39,6% 46,6%

27,4%

29,9%

2008

2012

Micro, Pequenas e Médias

Evolução para

Grandes Empresas

19,2% Mar17

42,2%

Pessoas Físicas - %

Pessoas Físicas Mar17

19,0

23,2

11,4

19,8

10,3

16,3

26,3%

2012

8,6

17,7

26,5

17,8

12,8

16,6

12,7%

2008 3,5

9,3

43,5

12,9

10,6

20,2

Financiamento Imobiliário

Crédito Pessoal Consignado

Veículos

Cartão de Crédito

Crédito Pessoal

Outros

10 10

Índice de Inadimplência – acima de 90 dias 8,62% 8,26% 7,6% 7,74%

7,2% 6,7%

6,66% 6,94%

6,0%

6,5%

6,65% 5,63%

5,3% 5,5%

5,0% 4,9%

5,8%

5,5%

5,4%

5,2%

5,51%

5,49% 5,21%

4,6% 4,1% 3,7%

1,0%

Jun15

4,2% 2,29%

3,8%

2,0% 1,24%

0,8%

Set

0,8% 0,5%

0,4%

Dez

Mar16

Micro, Pequenas e Médias Total Excluindo o efeito de um cliente corporativo específico (com base em Dez/16)

2,22

1,37% 1,1%

Jun

Set

Dez

Mar17

Pessoas Físicas Simulação da Inadimplência com base em Dez/16 Grandes Empresas

11

Índice de Inadimplência – 15 a 90 dias

6,2% 5,9%

6,5%

6,4%

6,1% 5,78%

5,7%

5,95%

5,2% 4,8% 4,2%

4,1%

4,6%

4,65% 4,31%

4,1%

4,39% 4,6% 3,77%

3,7% 3,2% 3,0%

Jun15

2,8%

Set

Pessoas Físicas

3,30% 2,99%

3,0%

Dez

Pessoas Jurídicas

Mar16

Jun

Total

Set

Dez

Mar17

Excluindo o efeito de um cliente corporativo específico

12

NPL Creation e Despesa de Provisão para Devedores Duvidosos NPL Creation – 90 dias x Despesas de PDD 120% 111%

109%

102% 91%

105%

104%

98%

94%

104%

102% 88%

86% R$ bilhões

4,0

7,4 4,4

4,0

4,4

4,0

4,0

4,9

5,0

4,8

6,0 0,8

5,9

5,4

0,4

(1)

2T

NPL Creation - 90 dias

3T

4T

1T16

Despesa de PDD Bruta - Recorrente (3)

6,6

6,7 1,1 (1) (2)

6,2

5,9

5,6

5,5

5,2

1T15

(1)

7,0

6,4

1,2 (1)

2T

3T

4T

Despesa de PDD Bruta - Recorrente (3) / NPL Creation - 90 dias

1T17

Excluindo um cliente corporativo específico

Despesa de PDD / Operações de Crédito – Conceito Bacen 6,16% 4,65%

5,88%

5,75%

5,64% 5,09%

4,41%

4,17%

4,05%

3,70%

3,67%

R$ bilhões

3,49%

3,82%

3,99%

3,82%

4,06%

4,00%

4,21%

4,57% 5,24% 5,4

3,3

3,2

3,1

3,1

2,9

3,0

3,1

3,3

3,3

3,6

3,6

3,9

2,9

3T12

4T

1T13

2T

3T

4T

1T14

2T

3T

4T

1T15

2T

3T

Despesa de PDD Líquida - Recorrente (3) (4)

4,2

4T

Despesa de PDD Líquida - Recorrente (3) (4) / Operações de Crédito - Conceito Bacen (%) (5)

0,8 (1)

5,45%

5,0

4,6

0,4 4,6

1T16

2T

5,7

5,5

4,9

3T

4T

1T17

(1)

Excluindo um cliente corporativo específico

(1) Efeito do alinhamento do nível de provisionamento de um cliente corporativo específico; (2) Cliente integralmente provisionado; (3) Não considera efeitos extraordinários; (4) Conceito gerencial que inclui receitas com recuperação de crédito, despesas com descontos concedidos e resultado na alienação de bens não de uso (BNDU); e (5) Calculado de forma linear.

13 13

NPL Creation 90 dias por Segmento

1,2%

1,3%

1,1%

1,4%

1,6%

1,9%

1,8%

0,9%

1,8% 0,5% 0,1%

1,5% 7,4 4,4

4,0

3,8

5,0 5,0

4,9 3,3

6,2

5,4

7,0 6,7

3T

4T

0,4%

1,6 1,2

2T

3T

4T

1T17

0,6 0,3

2T15

0,1 0,2 3T

0,3

0,1 0,2

4T

1T16

Micro, Pequenas e Médias Empresas

2,7% 1,8% 1,6%

2,2% 2,0%

1,6 1,5

2T15

0,4 2T

2,0%

1,3

3T

NPL Creation

2,1%

2,4 2,1

2,0 1,9

1T16

2T

2,7

2,2

1,4

4T

Baixas

3T

0,6

4T

1T17

4T

2,6

2,3

2,0

1,8

1T17

2T15

2,2%

1,8%

1,8%

1,5% 3,5 3,5

2,0

(1)

0,7

3T

1,6%

1,7

1,1

0,5

2,0%

2,5%

2,7 2,8

1,8

Pessoas Físicas

2,9%

1,5%

0,6%

5,6

1T16

0,4%

0,1%

(1)

0,5

2T15

0,2%

6,7 6,8 1,1

4,4

3,9

1,5%

Grandes Empresas

Total

R$ bilhões

2,2

2,6 2,6

2,6 1,8

3T

NPL Creation / Carteira de Crédito Bacen

3,0

3,7

3,6 2,9

2,5

3,1

1,9

4T

1T16

2T

3T

4T

1T17

Excluindo um cliente corporativo específico

(1) Efeito de um cliente corporativo específico integralmente provisionado.

14

Índice de Cobertura Efetivo e Acima de 90 e 60 dias 220,0% 204,3%

200,6% 205,7%

198,0%

206,2%

201,0%

161,7%

206,8%

189,1%

188,4%

158,3%

158,8%

154,0% (*)

10,1%

10,4%

10,3%

8,5%

8,4%

204,2% 193,6%

180,4% 168,4%

214,6%

204,7%

162,9%

160,7%

146,5%

182,1% (*)

9,3% 8,6% 7,8%

8,0%

6,1%

6,3%

7,4% 6,8%

6,7%

5,8%

5,6%

4,3%

4,5%

3,7%

3,8%

3,3%

3,6%

Jun15

8,2%

Set

4,7% 4,1% 3,9%

Dez

4,9%

4,8%

4,2% 4,6%

6,7%

6,6%

5,5%

5,6%

4,9%

5,0%

4,8%

Set

Dez

6,2% 5,4%

R$ 6,9 bi PDD excedente

R$ 20,8 bi PDD acima da perda líquida esperada

4,2%

Mar16

Jun

Mar17

Inadimplência acima de 90 dias

Curso Anormal E - H

PDD Mínima Requerida

Provisão Total (1)

Perdas Líquidas em 12 meses (2)

Índice de Cobertura Efetivo (1/2)

Índice de Cobertura Acima de 90 dias

Índice de Cobertura Acima de 60 dias

(*) Desconsiderando o efeito de um cliente corporativo específico, o qual deverá ser baixado no próximo trimestre, os índices de cobertura de 90 e 60 dias seriam de 186,4% e 156,4%, respectivamente.

15 15

Carteira de Renegociação 17,5

17,9

15,8

11,6

12,1

12,7

13,1

13,9

75,3% 68,4%

61,7%

64,2%

66,2%

65,8%

65,5%

65,1%

26,4%

26,1%

28,9%

27,5%

26,3%

27,1%

28,1%

29,7%

3,3%

3,3%

3,5%

3,7%

4,1%

4,0%

4,5%

4,7%

Jun15

Set

Dez

Mar16

Jun

Set

Dez

Mar17

Carteira de Renegociação - R$ bilhões

PDD sobre a Carteira de Renegociação

Carteira de Renegociação / Carteira de Crédito

(*)

Inadimplência acima de 90 dias

(*) O aumento da PDD sobre a carteira renegociada deve-se à mudança no critério interno de alocação da PDD excedente, sem qualquer impacto nos resultados.

16

Receitas de Prestação de Serviços Variação % R$ milhões

1T17

4T16

1T16

Trim

Pró-Forma

12M

1T16

Variação 12M %

Rendas de Cartão

2.637

2.798

2.421

(5,8)

8,9

2.551

3,4

Conta Corrente

1.601

1.623

1.364

(1,4)

17,4

1.528

4,8

Administração de Fundos

912

851

674

7,2

35,3

734

24,3

Operações de Crédito

731

678

656

7,8

11,4

746

(2,0)

Cobrança

478

477

399

0,2

19,8

468

2,1

Administração de Consórcios

369

363

278

1,7

32,7

314

17,5

Serviços de Custódia e Corretagens

211

203

150

3,9

40,7

180

17,2

Underwriting / Assessoria Financeira

180

232

162

(22,4)

11,1

179

0,6

Arrecadações

108

94

97

14,9

11,3

106

1,9

Outras

203

226

204

(10,2)

(0,5)

418

(51,4)

7.430

7.545

6.405

(1,5)

16,0

Total

7.224

2,9

Variação (Qtde) Dias Úteis

63

62

61

1

2 17 17

Despesas Operacionais

Variação % R$ milhões

1T17

4T16

1T16

Trim

Pró-Forma

12M

1T16

Variação 12M %

Pessoal

4.822

5.071

3.754

(4,9)

28,4

4.732

1,9

- Estrutural

3.946

4.257

3.025

(7,3)

30,4

3.999

(1,3)

876

814

728

7,6

20,3

732

Administrativa

4.854

5.411

4.116

(10,3)

17,9

5.227

(7,1)

Total

9.676

10.482

7.870

(7,7)

22,9

9.959

(2,8)

106.644

108.793

91.395

(2,0)

16,7

5.122

5.314

4.509

(3,6)

13,6

60.570

60.610

63.552

(0,1)

(4,7)

- Não Estrutural

Funcionários Agências Total de Pontos de Atendimento

19,7

18 18

Índices de Eficiência e Cobertura Operacional 78,7%

46,5%

79,1%

46,6%

80,0%

46,5%

37,9%

37,9%

37,5%

37,2%

38,4%

38,3%

2T15

3T

4T

80,1%

47,1% 37,2%

35,3%

1T16

80,2%

48,1%

37,4% 37,7%

2T

78,0%

49,9%

38,2% 41,1%

3T

76,2%

52,2%

39,5% 43,2%

4T

75,3%

53,1%

40,8%

40,6%

1T17

Índice de Eficiência Operacional - Trimestral

Índice de Eficiência Operacional - Acumulado 12 meses

Índice de Eficiência Operacional Ajustado ao Risco - Acumulado 12 meses

Índice de Cobertura Operacional (RPS / Pessoal + ADM) Acumulado 12 meses

19

Resultado das Operações de Seguros, Previdência e Capitalização Variação %

Pró-Forma

1T16

Variação 12M %

29,2

7.774

19,3

0,9

10,6

5.238

10,6

1.328

(2,6)

2,6

1.328

2,6

1.516

1.343

(4,6)

7,7

1.467

(1,4)

17.874

21.210

15.084

(15,7)

18,5

15.807

13,1

74

37

102

100,0

(27,5)

102

(27,5)

Total Geral do Faturamento

17.948

21.247

15.186

(15,5)

18,2

15.909

12,8

Ativos Financeiros

251.140

242.063

200.016

3,7

25,6

215.292

16,7

Provisões Técnicas

229.433

223.342

182.973

2,7

25,4

197.693

16,1

Patrimônio Líquido

28.942

27.269

22.834

6,1

26,7

23.711

22,1

Lucro Líquido

1.374

1.505

1.380

(8,7)

(0,4)

ROAE (1)

20,2%

24,9%

24,9%

(4,7) p.p

(4,7) p.p

R$ milhões

1T17

4T16

1T16

Vida e Previdência

9.273

12.552

7.175

(26,1)

Saúde

5.793

5.743

5.238

Auto / RE

1.362

1.399

Capitalização

1.446

Subtotal do Faturamento DPVAT

Trim

12M

(1) Calculado de forma linear.

20 20

Índice de Basileia Em %

Conglomerado Prudencial 16,0

16,8

16,9

17,7

14,5

12,8

12,7

11,4

Jun15

Set Dez Índice Total

12,9

Mutação do Índice de Capital Nível I no Trimestre

13,7

Mar16 Jun Capital Principal

15,3

15,4

15,3

11,9

12,0

12,0

0,8

0,8

11,1

11,2

0,8

12,0

11,2

Dez16

Set Dez Mar17 Capital Complementar

(1,3)

(0,3)

Efeito do Juros Sobre o cronograma dos Capital Próprio ajustes prudenciais (de 60% para 80%)

10,4

0,7

Subtotal do Índice Capital Nível I

Redução dos Ativos Ponderados

0,3

0,6

Lucro Líquido Marcação a 1T17 Mercado Títulos Disponíveis para Venda

12,0

Mar17

BIS III - Impacto Integral

12,0 Limites 2017

(5)

11,2

0,8

11,2

0,8

(0,6)

(0,2)

Nível I 7,5% Capital Principal 6,0%

Capital Nível (1)

0,7

Antecipação do Cronograma de Deduções (2)

Antecipação das Regras de Ativos Ponderados (3)

Capital Complementar

0,5

12,4 0,8

11,6

10,4

(4)

Limites (5) 01.01.19 Nível I 9,5% Capital Principal 8,0%

Capital Nível I com regras integrais de Basileia III

Consumo de Crédito Tributário

Ágio / Intangível líquido Capital Nível I simulado de amortização e ganhos com regras integrais de e sinergias no processo Basileia III de incorporação do HSBC Brasil

Capital Principal

(1) Publicado (Cronograma 80%); (2) Efeito do impacto integral. Inclui, inclusive, o estoque do Ágio / Intangível pago pela compra do HSBC Brasil, líquido de amortizações e a realocação de recursos, via pagamento de dividendos do Grupo Segurador; (3) Considera a antecipação do multiplicador de parcelas de riscos de mercado e operacional, de 9,250% para 8% em 2019; (4) Caso considerássemos a possibilidade da Administração emitir capital complementar até 2018 (havendo condições de mercado), o Índice de Capital Nível I seria de 13,1%, incremento de 0,7 p.p.; e (5) Refere-se aos mínimos requeridos, conforme a Resolução nº 4.193/13, somados às parcelas de adicional de capital estabelecidos pelas Circulares nº 3.768/15 e 3.769/15.

21 21