Patrimonio de la Empresa ACTIVO

Patrimonio de la Empresa Neto + PASIVO Patrimonio NETO

PASIVO

1

Patrimonio de la Empresa ACTIVO Activo NO CORRIENTE

Neto + PASIVO Patrimonio NETO Pasivo NO CORRIENTE

Activo CORRIENTE Liquidez

Estructura Económica

Pasivo CORRIENTE Estructura Financiera

Exigibilidad

Patrimonio de la Empresa ACTIVO Activo NO CORRIENTE

Inmovilizado INMATERIAL Inmovilizado MATERIAL Inversiones Financieras L/P

Activo CORRIENTE

EXISTENCIAS REALIZABLE

Liquidez

Estructura Económica

DISPONIBLE

2

Patrimonio de la Empresa Neto + PASIVO Capital Social Reservas Resultado

Patrimonio NETO

Deudas y Obligaciones a Largo Plazo

Pasivo NO CORRIENTE

Deudas y Obligaciones a Corto Plazo

Pasivo CORRIENTE Estructura Financiera

Exigibilidad

Elementos Patrimoniales Neto + PASIVO Capital Social Reservas Resultado

Patrimonio NETO

Deudas y Obligaciones a Largo Plazo

Pasivo NO CORRIENTE

Deudas y Obligaciones a Corto Plazo

Pasivo CORRIENTE Estructura Financiera

Exigibilidad

3

Elementos Patrimoniales Neto + PASIVO Capital Social Reservas Resultado

Patrimonio NETO

Deudas y Obligaciones a Largo Plazo

Pasivo NO CORRIENTE

Deudas y Obligaciones a Corto Plazo

Pasivo CORRIENTE

Recursos permanentes

Recursos a c/p

Estructura Financiera

Cuentas Anuales

4

Cuentas Anuales: Balance BALANCE DE PYMEs ACTIVO

NETO + PASIVO

Activo No Corriente

Patrimonio Neto -Capital Social - Reserva legal - Reservas voluntarias - Reservas estatutarias - Resultado del Ejercicio

Inmovilizado Inmaterial - Propiedad Industrial - Aplicaciones informáticas

Pasivo No Corriente

Inmovilizado material - Terrenos y bienes naturales - Construcciones - Instalaciones técnicas - Utillaje - Elementos de transporte - Mobiliario - Maquinaria - Equipos para procesos de información - Amortización acum.inmov.material Inversiones financieras a largo plazo - Inversiones financieras a largo plazo - Imposiciones a largo plazo

- Deudas a largo plazo - Deudas a l/p con entidades de créd. - Proveedores de inmovilizado a l/p

Pasivo Corriente - Deudas a corto plazo - Deudas a c/p con entidades de créd. - Acreedores por arrendamientos finan. - Proveedores - Acreedores por prestaciones servicios - HP acreedora - Organismos de la Seguridad Social

Activo Corriente Existencias - Materias Primas - Mercaderías - Productos terminados - Combustibles Realizable - Clientes - Deudores - Inversiones a corto plazo Disponible (efectivo) - Bancos e instituciones de crédito - Caja TOTAL ACTIVO

0

TOTAL NETO + PASIVO

0

Cuentas Anuales: Cuenta de Pérdidas y Ganancias CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS Ingresos + Ventas de mercaderías + Prestaciones de servicios

Gastos - Compras de mercaderías - Sueldos y salarios - Seguros sociales - Arrendamientos - Suministros - Reparaciones y conservación - Amortizaciones del inmovilizado

A.Resultado del Explotación (BAII) + Ingresos financieros - Gastos financieros (intereses)

B.Resultado de Financiero C.Resultado antes Impuestos (BAI) (A+B) - Impuesto sobre el beneficio (I.Soc. 30%)

D.Resultado del Ejercicio (BN)

5

Cuentas Anuales: Ejercicios. 1

Cuentas Anuales: Ejercicios. 1 BALANCE DE PYMEs ACTIVO Activo No Corriente Inmovilizado Inmaterial - Aplicaciones informáticas Inmovilizado material - Terrenos y bienes naturales - Construcciones - Instalaciones técnicas - Mobiliario - Maquinaria - Equipos para procesos de información - Amortización acum.inmov.material Inversiones financieras a largo plazo

NETO + PASIVO Patrimonio Neto - Capital Social 4000 - Reservas

171900 15000

Pasivo No Corriente 75000 100000 - Deudas a l/p con entidades de créd. - Proveedores de inmovilizado a l/p 14000 - Efectos a pagar a largo plazo 40000 6000 -7000

10000 20000 19000

Pasivo Corriente

Activo Corriente Existencias - Mercaderías Realizable - Clientes efectos comerciales a cobrar Disponible - Bancos e instituciones de crédito - Caja TOTAL ACTIVO

- Proveedores - Proveedores efectos comerciales a pagar 15000 - Acreedores por prestaciones servicios

11000 18000 4600

12000 10000 500

269500

TOTAL NETO + PASIVO

269500

6

Cuentas Anuales: Ejercicios. 2

Cuentas Anuales: Ejercicios. 2 BALANCE DE PYMEs ACTIVO

NETO + PASIVO

Activo No Corriente

Patrimonio Neto -Capital Social - Reserva legal - Reservas voluntarias

Inmovilizado Inmaterial

180 100 200

Pasivo No Corriente

Inmovilizado material - Construcciones - Elementos de transporte - Maquinaria - Amortización acum.inmov.material Inversiones financieras a largo plazo - Inversiones financieras a largo plazo

- Deudas a largo plazo 400 - Deudas a l/p con entidades de créd. 60 240 -70

400

Pasivo Corriente - Deudas a corto plazo - Proveedores

180 120

Activo Corriente Existencias - Materias Primas Realizable - Clientes - Clientes efec. com. a cobrar - Deudores Disponible

80 120 50

- Bancos e instituciones de crédito - Caja

270 30 TOTAL ACTIVO

1180

TOTAL NETO + PASIVO

1180

7

ACTIVO

Neto + PASIVO

Cuentas Anuales: Análisis Patrimonial 1. Equilibrio Financiero TOTAL

Activo NO CORRIENTE Patrimonio NETO

Fondo de Maniobra positivo

Activo CORRIENTE

El Activo No Corriente y el Corriente están totalmente financiados por los recursos propios o patrimonio neto, es decir, NO EXISTE ENDEUDAMIENTO. Consecuencias: La empresa goza de una seguridad financiera total, aunque no disfruta de los efectos positivos (crecimiento) que podría suponerle un correcto endeudamiento . Solución: Endeudarse moderadamente para utilizar capitales ajenos y aumentar así su estabilidad.

ACTIVO Activo NO CORRIENTE

Activo CORRIENTE

Neto + PASIVO

Cuentas Anuales: Análisis Patrimonial

Patrimonio NETO

2. Equilibrio Financiero NORMAL

Pasivo NO CORRIENTE

Fondo de Maniobra positivo

Pasivo CORRIENTE

Todo el Activo No Corriente y parte del Corriente están totalmente financiados por recursos propios y por recursos ajenos a largo plazo (recursos permanentes); EXISTE UN ENDEUDAMIENTO ADECUADO. Consecuencias: La empresa goza de seguridad financiera total, con un endeudamiento que le permite crecer y alcanzar estabilidad financiera. Solución: Debe vigilar que el Fondo de Maniobra sea el necesario para la actividad.

8

ACTIVO Activo NO CORRIENTE

Neto + PASIVO Patrimonio NETO Pasivo NO CORRIENTE

Cuentas Anuales: Análisis Patrimonial 3. Desequilibrio Financiero a Corto Plazo Fondo de Maniobra negativo

Activo CORRIENTE

Pasivo CORRIENTE

Cuando una parte del Activo No Corriente está siendo financiada con recursos ajenos a corto plazo. Consecuencias: En esta situación, la empresa no puede pagar parte de sus deudas a corto plazo lo que puede provocar una suspensión de pagos. Solución: La empresa debe ampliar el plazo de pago de sus proveedores y planificar mejor su tesorería

ACTIVO Activo NO CORRIENTE

Neto + PASIVO Pasivo NO CORRIENTE

Cuentas Anuales: Análisis Patrimonial 4. QUIEBRA (descapitalización) Fondo de Maniobra negativo

Activo CORRIENTE

Pasivo CORRIENTE

La empresa carece de PATRIMONIO NETO; se financia totalmente con recursos ajenos. Consecuencias: Tiene importantes problemas de solvencia, por lo que es difícil que pueda hacer frente a sus obligaciones de pago sin liquidar activos de vital importancia para la empresa, provocando la situación de quiebra. Solución: Entre las posibles soluciones, obtener recursos propios (aumentar capital), renegociar sus deudas y/o redefinir la actividad. La empresa puede llegar a desaparecer.

9

Neto + PASIVO

ACTIVO

Pasivo NO CORRIENTE

Activo NO CORRIENTE

Cuentas Anuales: Análisis Patrimonial 4. QUIEBRA (descapitalización) Fondo de Maniobra negativo

Activo CORRIENTE

Pasivo CORRIENTE

La empresa carece de PATRIMONIO NETO; se financia totalmente con recursos ajenos. Consecuencias: Tiene importantes problemas de solvencia, por lo que es difícil que pueda hacer frente a sus obligaciones de pago sin liquidar activos de vital importancia para la empresa, provocando la situación de quiebra. Solución: Entre las posibles soluciones, obtener recursos propios (aumentar capital), renegociar sus deudas y/o redefinir la actividad. La empresa puede llegar a desaparecer.

Cuentas Anuales: Análisis Patrimonial Fondo de Maniobra positivo ACTIVO

Neto + PASIVO

1. Equilibrio Financiero TOTAL

Activo NO CORRIENTE Patrimonio NETO Activo CORRIENTE

ACTIVO Activo NO CORRIENTE

Neto + PASIVO Patrimonio NETO Pasivo NO CORRIENTE

Activo CORRIENTE

El Activo No Corriente y el Corriente están totalmente financiados por los recursos propios o patrimonio neto, es decir, NO EXISTE ENDEUDAMIENTO.

Pasivo CORRIENTE

2. Equilibrio Financiero NORMAL Todo el Activo No Corriente y parte del Corriente están totalmente financiados por recursos propios y por recursos ajenos a largo plazo (recursos permanentes); EXISTE UN ENDEUDAMIENTO ADECUADO.

10

Cuentas Anuales: Análisis Patrimonial Fondo de Maniobra negativo ACTIVO

Neto + PASIVO Patrimonio NETO

Activo NO CORRIENTE

Activo CORRIENTE

ACTIVO Activo NO CORRIENTE

Activo CORRIENTE

Pasivo NO CORRIENTE

Pasivo CORRIENTE

3. Desequilibrio a C/P (suspensión de pagos) Cuando una parte del Activo No Corriente está siendo financiada con recursos ajenos a corto plazo. Consecuencias: En esta situación, la empresa no puede pagar parte de sus deudas a corto plazo lo que puede provocar una suspensión de pagos.

Neto + PASIVO Pasivo NO CORRIENTE

Pasivo CORRIENTE

4. QUIEBRA (descapitalización) La empresa carece de PATRIMONIO NETO; se financia totalmente con recursos ajenos. Consecuencias: Tiene importantes problemas de solvencia, por lo que es difícil que pueda hacer frente a sus obligaciones de pago sin liquidar activos de vital importancia para la empresa, provocando la situación de quiebra.

Cuentas Anuales: Ejercicios. 3

11

Cuentas Anuales: Ejercicios. 3 BALANCE DE PYMEs ACTIVO

NETO + PASIVO

Activo No Corriente

Patrimonio Neto -Capital Social - Reserva legal

Inmovilizado Inmaterial - Propiedad Industrial Inmovilizado material - Terrenos y bienes naturales - Construcciones

230000 10000

Pasivo No Corriente 30000 120000 - Deudas a l/p con entidades de créd. - Proveedores de inmovilizado a l/p

- Elementos de transporte - Mobiliario - Material del oficina - Equipos para procesos de información - Amortización acum.inmov.material

10000 52000

10000 8000 3000 6000 -28800

Activo Corriente

Pasivo Corriente

Existencias - Mercaderías Realizable - Clientes - Clientes efectos comerciales a cobrar Disponible - Bancos e instituciones de crédito - Caja

125000 - Proveedores - Proveedores de inmovilizado a c/p 9500 9300

4500 3500

15500 2500 TOTAL ACTIVO

310000

TOTAL NETO + PASIVO

310000

Fondo de maniobra = Activo Corriente – Pasivo Corriente Fondo de maniobra = 161.800 – 8.000 = 153.800 El patrimonio de la empresa se encuentra en un Equilibrio financiero normal, con una adecuada distribución de recursos a corto y largo plazo que incluye un patrimonio neto con capital social y reservas.

Cuentas Anuales: Análisis Financiero Liquidez general

Tesorería (coeficiente ácido)

Disponibilidad o liquidez inmediata

Activo Corriente

Pasivo Corriente

Realizable + Disponible

Pasivo Corriente

Disponible

Pasivo Corriente

Analiza la solvencia de la empresa a corto plazo: Valor óptimo: 1,5-1,8

Analiza la liquidez inmediata de la empresa: Valor óptimo: 0,8-1,2

Analiza la capacidad de cubrir deudas con los saldos más líquidos Valor óptimo: 0,3-0,4

12

Cuentas Anuales: Análisis Financiero Garantía o Solvencia Total

Activo

Autonomía

Patrimonio Neto

Analiza la solvencia de la empresa a largo plazo: Pasivo

Pasivo

Valor óptimo: 1,7-2

Analiza el grado de autonomía financiera respecto a la financiación ajena: Valor óptimo: 0,8-1,5

Calidad de la deuda

Pasivo Corriente

Pasivo

Analiza la parte que representan las deudas a corto plazo del total de la financiación ajena: Valor óptimo: 0,2-0,5

Cuentas Anuales: Ejercicios. 4

13

Cuentas Anuales: Análisis Económico RENTABILIDAD ECONÓMICA o de los Activos

BENEFICIO ANTES DE INTERESES E IMPUESTOS (BAII)

X 100

ACTIVO

Relaciona los beneficios obtenidos con el total de los capitales invertidos (recursos propios + recursos ajenos). Mide, pues, la capacidad que la empresa tiene de remunerar los capitales invertidos. Valor óptimo: 6-12%

RENTABILIDAD FINANCIERA o de los Fondos propios

BENEFICIO NETO (BN) X 100 FONDOS PROPIOS (NETO)

Relaciona los beneficios obtenidos, una vez pagados los impuestos, con los fondos propios invertidos por la empresa (capital y reservas).Mide, pues, la capacidad que la empresa tiene de remunerar los recursos propios. Valor óptimo: 8-14%

14