Insolvenzrecht in der Praxis
Risikomanagement vor und in der Insolvenz von Jens Leker/Thomas Möhlmann-Mahlau/ Hans-Jürgen Wieben, Frankfurt a.M./Müns...
Risikomanagement vor und in der Insolvenz von Jens Leker/Thomas Möhlmann-Mahlau/ Hans-Jürgen Wieben, Frankfurt a.M./Münster
Verlag für die Rechts- und Anwaltspraxis
Inhaltsverzeichnis
Inhaltsverzeichnis Vorwort Inhaltsverzeichnis Abbildungs- und Tabellenverzeichnis Literaturverzeichnis Abkürzungsverzeichnis
Seite V VII XIII XVII XXIX
1: Risikomanagement vor der Insolvenz
Begriffsabgrenzungen I. Das Risiko der unternehmerischen Tätigkeit II. Risikomanagement B.
Rn. 1 1 7
Aufbau eines Risikomanagement-Systems
15
I.
Anforderungen an ein Risikomanagement-System . . 1. Systematischer Ansatz 2. Vollständige Risikoerfassung 3. Aktualität der Daten und des Systems 4. Realitätsnahe Analyse und Bewertung 5. Zielgerichtete Kommunikation 6. Aktive Risikobewältigung 7. Dokumentation 8. Wirtschaftlichkeit
16 17 18 19 20 21 22 23 24
II.
Gestaltung eines Risikomanagement-Systems . . . .
27
Elemente eines Risikomanagement-Systems
36
I. II. III.
Risikostrategie und -kultur Aufbauorganisation des Risikomanagements Risikoidentifikation 1. Der Prozeß der Risikoidentifikation 2. Systematisierung der Risikofaktoren
36 45 54 55 58
IV.
Risikoanalyse
64 VII
Inhaltsverzeichnis
V.
VI.
Instrumente der Risikoidentifikation und -analyse . . 1. Szenario-Analyse zur Identifikation externer Risiken 2. Portfolio-Analyse zur Identifikation strategischer Risiken 3. Flußpläne zur Identifikation operativer Risiken . Risikobewertung 1. Quantifizierbare Risiken 2. Nur qualifizierbare Risiken
67 68 90 99 103 106 113
VII. Bereitstellung von Frühwamindikatoren 1. Frühwamindikatoren für externe Risikofaktoren . 2. Frühwamindikatoren für strategische Risiken . . 3. Frühwamindikatoren für den operativen Bereich.
118 118 125 126
VIII. Ergebnisse der Risikoidentifikation, -analyse und -frühwarnung
128
IX. Risikocontrolling
130
X.
Risikobewältigung 1. Risikovermeidung 2. Risikoverminderung 3. Risikodiversifikation 4. Risikoüberwälzung a) Risikoüberwälzung auf andere Unternehmen . b) Risikoüberwälzung auf Versicherer c) Risikoüberwälzung auf Finanzmärkte . . . . 5. Selbsttragen des Restrisikos XI. Systemüberprüfung
139 145 148 159 166 167 171 178 182 188
XII. Risikomanagement-Handbuch
193
Teil 2: Risikomanagement in der Unternehmenskrise A.
VIII
Besonderheiten der Unternehmenskrise für das Risikomanagement
195
Inhaltsverzeichnis
B. C. D.
E.
F.
Der Prozeß des Risikomanagements in der Unternehmenskrise Die Beteiligten eines Riskomanagements in der Unternehmenskrise Risikoidentifikation in der Unternehmenskrise I. Krisenuntersuchung und Krisenidentifikation: Ergebnisse empirischer Krisenforschung II. Instrumente der Risikoidentifikation in der Unternehmenskrise 1. Jahresabschlußgestützte Instrumente der Risikoidentifikation in der Unternehmenskrise . 2. Besonderheiten weiterer Instrumente der Risikoidentifikation in der Unternehmenskrise
199 203 208 208 228 230 246
Risikoanalyse und Risikobewertung in der Unternehmenskrise
248
I. II.
248 254
Krisentypen: Ergebnisse empirischer Krisenforschung Instrumente der Risikoanalyse und -bewertung . . . . 1. Analyse und Bewertung des Krisentyps 1 „Das Unternehmen auf brechenden Stützpfeilern" 2. Analyse und Bewertung des Krisentyps 2 „Das Unternehmen, das unvorbereitet expandiert" 3. Analyse und Bewertung des Krisentyps 3 „Das patriarchisch geführte Unternehmen" . . . 4. Analysen der weiteren Krisentypen
Riskocontrolling und -handhabung in der Unternehmenskrise
263 269 274 279 283
3: Risikomanagement in der Insolvenz Besonderheiten der Insolvenz für das Risikomanagement
294
B.
Der Prozeß des Risikomanagements in der Insolvenz. . . .
296
C.
Risikoidentifikation in der Insolvenz I. Notwendigkeit der Risikoidentifikation 1. Risikoidentifkation im Eröffnungsverfahren . . .
306 306 307 IX
Inhaltsverzeichnis
2. Risikoidentifikation im eröffneten Verfahren 3. Risikoidentifikation im Regelverfahren 4. Risikoidentifikation im Planverfahren II.
D.
Instrumente der Risikoidentifikation 1. Risikobereichslisten und Risikokataloge 2. Risikolandschaften und Risikomatrizen
Risikoanalyse und Risikobewertung in der Insolvenz . . . I.
II.
E.
. .
Notwendigkeit der Risikoanalyse und -bewertung in der Insolvenz 1. Risikoanalyse und -bewertung im Eröffnungsverfahren 2. Risikoanalyse und -bewertung im eröffneten Verfahren 3. Risikoanalyse und -bewertung im Regeverfahren 4. Risikoanalyse und -bewertung im Planverfahren
309 310 311 312 313 315 320 320 322 323 324 325
Instrumente der Risikoanalyse und -bewertung in der Insolvenz 1. Risikokriterienmatrix 2. Risk-Map und Risikoportfolios 3. Risiko-Insolvenz-Zyklen 4. Risikobarwertrechnungen 5. ABC-Analysen 6. Risiko-Rendite-Betrachtungen
328 328 330 337 341 344 346
Risikoüberwachung und Risikocontrolling in der Insolvenz
348
I.
Notwendigkeit der Risikoüberwachung und des Risikocontrollings 1. Notwendigkeit der Risikoüberwachung und des Risikocontrollings im Eröffnungsverfahren 2. Notwendigkeit der Risikoüberwachung und des Risikocontrollings im eröffneten Verfahren . 3. Notwendigkeit der Risikoüberwachung und des Risikocontrollings im Regelverfahren . . . . 4. Nowendigkeit der Risikoüberwachung und des Risikocontrollings im Planverfahren
348 349 352 353 354
Inhaltsverzeichnis
II.
F.
Instrumente der Risikoüberwachung und des Risikocontrollings 1. Berichte 2. Verzeichnisse 3. Maßnahmenlisten und -kataloge 4. Zwischenrechnungen 5. Planungsrechnungen a) Planvermögensübersicht b) Ergebnisplan c) Finanzplan 6. Abweichungsanalysen a) Vermögensanalyse b) Ergebnisanalyse c) Zahlungsanalyse 7. Limite und Alarmwerte
