PENSIONES BANORTE GENERALI, S.A. DE C.V. GRUPO FINANCIERO BANORTE INFORME DE NOTAS DE REVELACION DE INFORMACION ADICIONAL A LOS ESTADOS FINANCIEROS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2007 (Cifras en Miles de Pesos con Poder adquisitivo al 31 de Diciembre 2007)
En cumplimiento a lo dispuesto en la circular S-18.2.2 vigente, emitida por la Comisión Nacional de Seguros y Fianzas, publicada en DOF el 04 de Diciembre de 2006
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NOTAS DE REVELACION DE INFORMACION ADICIONAL A LOS ESTADOS FIANCIEROS
NOTA DE REVELACION 1. OPERACIONES Y RAMOS AUTORIZADOS.
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NOTA DE REVELACION 2. POLITICAS DE ADMINISTRACION Y GOBIERNOS CORPORATIVO.
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NOTA DE REVELACION 3. INFORMACION ESTADISTICA Y DESEMPEÑO TECNICO.
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NOTA DE REVELACION 4. INVERSIONES.
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NOTA DE REVELACION 5. DEUDORES.
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NOTA DE REVELACION 6. RESERVAS TECNICAS.
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NOTA DE REVELACION 8. REASEGURO Y REASEGURO FIANCIERO.
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NOTA DE REVELACION 9. MARENGEN DE SOLVENCIA.
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NOTA DE REVELACION 10. COBERTURA DE REQUERIMIENTOS ESTATUARIOS.
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NOTA DE REVELACION 12. ADMINISTRACION DE RIESGOS.
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OTRAS NOTAS DE REVELACION.
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NOTAS DE REVELACION DE INFORMACION ADICIONAL A LOS ESTADOS FIANCIEROS
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NOTAS DE REVELACION DE INFORMACION ADICIONAL A LOS ESTADOS FIANCIEROS
NOTA DE REVELACIÓN 1 OPERACIONES Y RAMOS AUTORIZADOS Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V., Grupo Financiero Banorte (la “Compañía”) cuenta con autorización del Gobierno Federal por conducto de la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (la “SHCP”) para operar como institución de seguros practicando el seguro de pensiones derivado de las leyes de seguridad social.
NOTA DE REVELACIÓN 2 POLÍTICAS DE ADMINISTRACIÓN Y GOBIERNO CORPORATIVO A) CAPITAL SOCIAL ANEXO I Fecha del ejercicio Inicial 01 Enero 2007 Aumentos Disminuciones Final 31 de Diciembre 2007
Capital Inicial 200´200,000
Capital suscrito 200´200,000
200´200,000
Capital No suscrito
Capital Pagado 0
200´200,000
0
200´200,000
Al 31 de diciembre de 2007 y 2006, el capital social histórico está representado por 112,400 acciones nominativas con valor nominal de $1,000 cada una, 57,324 de la Serie “A” y 55,076 de la Serie “B” íntegramente suscritas y pagadas.
La parte variable del capital con derecho a retiro en ningún caso podrá ser superior al capital pagado sin derecho a retiro.
En Asamblea General Anual Ordinaria de Accionistas, celebrada el 22 de agosto de 2007, se resolvió el decreto de un dividendo nominal en efectivo por $120’000,000.(Ciento veinte millones de pesos, 00/100, M.N.)
No existe ningún movimiento de aumento o disminución de capital social acordados en asambleas de accionistas que se encuentren en proceso.
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B) ESTRUCTURA LEGAL Y ESQUEMA DE INTEGRACION DEL GRUPO FINANCIERO Estructura Legal La compañía aseguradora en cuestión se encuentra constituida como una Sociedad Anónima de Capital Variable. Esquema de Integración del Grupo Financiero Banorte Almacenadora Banorte, S.A. de C.V. Organización auxiliar del crédito dedicada a la guarda y custodia de mercancías Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V. Aseguradora especializada para operar, administrar, y garantizar el pago de las pensiones derivadas de la Ley de Seguro Social Seguros Banorte Generali, S.A. de C.V. Aseguradora para vida, automóviles y contra daños o accidentes. Arrendadora y Factor Banorte, S.A. de C.V. SOFOM E.R. Otorgamiento de Arrendamiento Financiero y Arrendamiento Puro en sus diferentes modalidades, Operaciones de factoraje por cobranza directa y factoraje a proveedores y otorgamiento de crédito. Banco Mercantil del Norte, S.A. Institución de Banca Múltiple que ofrece servicios y productos financieros. Casa de Bolsa Banorte, S.A. de C.V. Intermediario autorizado para realizar intermediación en el mercado bursátil. Créditos Pronegocio, S.A. de C.V. SOFOL especializada en el financiamiento a las micro empresas Mexicanas. Comercial Banorte Generali, S.A. de C.V. Prestación de Servicios a empresas del Grupo Servicios Banorte Generali, S.A. de C.V. Prestación de Servicios a empresas del Grupo Asistencia Banorte Generali, S.A. de C.V. Prestación de Servicios a empresas del Grupo Banorte Generali, S.A. de C.V. Afore Sociedad de Fondos de Ahorro para el Retiro Fondo Sólida Banorte Generali Uno, S.A. de C.V., Fondo Sólida Banorte Generali Dos, S.A. de C.V., Fondo Sólida Banorte Generali Tres, S.A. de C.V., Fondo Sólida Banorte Generali Cuatro, S.A. de C.V. y Fondo Sólida Banorte Generali Cinco, S.A. de C.V. Sociedades de Inversión Especializadas de Fondos para el Retiro.Esquema : Ver Anexo A
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Anexo A
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C) DESCRIPCION DEL MARCO NORMATIVO Pensiones Banorte Generali cuenta con un Marco Normativo Interno en materia de Gobierno Corporativo estricto, aplicándole tanto la normatividad vigente como Ley General de Instituciones y Sociedades Mutualistas de Seguro, Ley sobre el contrato de Seguro, estatutos sociales, Ley para Regular las Agrupaciones Financieras, Ley General de Sociedades Mercantiles, así como por las demás Disposiciones Legales y Administrativas derivadas de las normas antes expuestas. El Consejo de Administración cumple cabalmente con lo establecido en las normas antes señaladas. Al respecto, dicho Consejo y el director general en su caso, ha aprobado las políticas que establece el artículo 29 Bis de la Ley, teniendo aprobadas las siguientes políticas: · · ·
Inversiones Administración Integral de Riesgos Comercialización
Pensiones Banorte Generali tiene implementada las Normas para Evitar Conflictos de Intereses Asimismo, el Consejo ha autorizado la constitución de los Comités que a continuación se listan: · · ·
Comité de Inversiones Comité de Administración de Riesgos Comité de Comunicación y Control
Por otro lado, en cumplimiento al artículo 29 bis-1, el Consejo de Administración aprobó el nombramiento del Contralor Normativo, quien le reporta directamente. Se cuenta con un contrato de prestación de servicios con el Contralor Normativo, a quien se le provee toda la información necesaria para el cumplimiento de su función. Dicho contralor asiste a las reuniones de los comités consultivos, dentro de los cuales cumple con los requisitos de ley y disposiciones de carácter general.
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D) MIEMBROS PROPIETARIOS Y SUPLENTES DEL CONSEJO DE ADMINISTRACION Consejeros Serie A Propietarios: 1) Ing. Luis Peña Kegel Ingeniero Industrial en la Universidad Iberoamericana. Diplomado en Finanzas en el instituto Tecnológico Autónomo México (ITAM) Maestría en Administración de Empresas (MBA) en Stanford University, Graduate School of Business. 2004-Actual 1980-2004
Director General de Grupo Financiero Banorte Diversos puestos en Banco Nacional de México, S.A. (Banamex) último puesto Director Corporativo, Presidente y CEO.
2) Lic. Joaquín López-Dóriga López-Ostolaza Licenciado en Economía en la Universidad Iberoamericana. Maestría en Economía con especialización en mercados financieros en London School of Economics en UK. 2006-Actual 2003-2006 2001-2003 2000-2001 1999-2000 1996-1999 1993-1994
Director General Corporativo de Grupo Financiero Banorte, S.A. de C.V. Director de Análisis Fundamental Sector Consumo en Deutsche Ixe LLC. Vicepresidente de Análisis Fundamental de Capitales Mercados Emergentes en Deutsche Bank Securities. Analista, Análisis Fundamental de Capitales América Latina en Deutsche Bank Securities Analista de Renta Variable en Vectormex Incorporated (Vector Casa de Bolsa) Subdirector de Protego Asesores Financieros (Vector Casa de Bolsa) Analista en la Coordinación de Asesores del Secretario de Hacienda y Crédito Público
3) Lic. Eduardo Elizondo Barragán. Consejero Propietario Independiente Serie A. Licenciado en Economía por el Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Maestría en Administración con especialidad en Finanzas en el Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. 1998-Actual
Consejero de Grupo Dataflux
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1992-Actual 1991-Actual 1986-Actual 1986-Actual
Director general de Maquiladora GRE, S.A. de C.V. Consejero de Grupo Lamosa. Director General de Criotec, S.A. de C.V. Consejero de Embotelladora Arca.
Suplentes: 4) C.P. Enrique Castillón Vega Contador Público por el Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Diplomado en Análisis de Sistemas de la Información en el Instituto de Tecnología Avanzada Control Data Corporation en USA. 1996-2007 1993-1996 1989-1993 1985-1989 1981-1985 1971-1980 1962-1970
Director General del Sector Banca de Ahorro y Previsión en Grupo Financiero Banorte, S.A. de C.V. Director General de Aseguradora Invermexico, S.A. y Afianzadora Invermexico, S.A. Director General de Seguros Monterrey-Aetna, S.A. y Fianzas MonterreyAetna, S.A. Director General de Fianzas Monterrey, S.A. Director Ejecutivo Zona Norte de Seguros Monterrey, S.A. Diversos puestos en Control Data Corporation en México Diversos puestos en IBM México, S.A.
5) C.P. Francisco Javier Alcalá de León Contador Público del Instituto Tecnológico Autónomo de México (ITAM). Contador Público y Auditor de la Escuela Bancaria y Comercial. 1996-Actual 1992-1996 1982-1991
Presidente de Frajal, S.C. Director General de Banco Inverlat, S.A. Director General Adjunto de Banco Nacional de México, S.A.
6) C.P. Patricio Jiménez Barrera. Consejero Suplente Independiente Serie A. Contador Público del Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Course U.S Money and Capital Markets, en New Cork Institute of Finance, USA. Course on Risk Management for Bankers en Wharton School of Business, USA. 1996-Actual Director Ejecutivo de Finanzas en Axtel, S.A. de C.V. 1990-1996 Director de Banca de Inversión de Fonlyser, S.A. de C.V., subsidiaria de Banca Serfín, S.A. de C.V. 1989-1990 Director de Promoción de Inverméxico Casa de Bolsa, S.A. de C.V. 1988-1989 Gerencia de Tesorería Corporativa en Cydsa, S.A. de C.V. 1986-1988 Ejecutivo de cuenta y Gerente de Promoción en Inverméxico Casa de Bolsa, S.A. de C.V.
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Consejeros Serie B Propietarios: 7) Claudio Mele Título en Economía y Comercio de la Universidad de Roma “La Sapienza” en Italia. 2006-Actual S.p.A. 2002-Actual S.A. Abr/2001Pensiones, Jun/2001 1999-2005 1998-1999 1992-1997
Gerente General Regional de América Latina de Assicurazioni Generali, Vicepresidente de Generali Corporate Compañía Argentina de Seguros, Presidente de Generar Administradora de Fondos de Jubilaciones y S.A. Gerente Técnico de Caja de Ahorro y Seguros, S.A. Gerente de Administración y Finanzas de Generar Administradora de Fondos de Jubilaciones y Pensiones, S.A. Diversos puestos hasta Vicepresidente Ejecutivo de Generali Do Brasil
8) Dr. Roberto Cannizzo Consiglio. Consejero Propietario Independiente Serie B. Licenciado en Derecho revalidado por la Universidad Nacional Autónoma de México Doctor en Jurisprudencia en la Universidad de Roma, Italia. 1980-Actual Socio principal del Despacho Cannizzo, Ortiz y Asociados, S.C. 1988-Actual Consejero de Corporación Moctezuma, S.A. de C.V. 1988-1991 Consejero de Compañía Mexicana de Aviación, S.A. de C.V. 1987-1995 Consejero de Grupo Sidek, S.A. de C.V. 1972-1980 Abogado en el Despacho de Abogados Goodrich, Riquelme y Asociados. Ha sido Vicepresidente Jurídico de la Asociación Mexicana de Desarrolladores y Turísticos Suplentes:
9) Andrea Crisanaz Licenciado en Ciencias Estadísticas y Actuariales por la Universita Degli Studi Di Milano, en Italia. Actuario habilitado. Actual
Assicurazioni Generali, S.p.A.
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2001-2003 2000-2003
Director General de Seguros Banorte Generali, S.A. de C.V. Consejero de Afore, Siefore y Seguros Banorte Generali, S.A. de C.V.
1998-2003 1990-1997
Director General de Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V. Gerente de Análisis y Control de Compañías del Grupo Generali, en Assicurazioni Generali, S.p.A.
10) Stefano Amato Cannizzo. Consejero Suplente Independiente Serie B. Licenciado en Derecho por la Universita Degli Studi Di Milano, en Italia, revalidado en México por la SEP. 1993-Actual
Abogado y Director de Relaciones Públicas Internacionales en el Despacho Cannizzo, Ortiz y Asociados, S.C. Ha sido asesor jurídico en materia inmobiliaria de las compañías del Grupo Cinemex, consejero de Harris, S.A. de C.V., Hermenegildo Zegna, S.A. de C.V., Tarsa, S.A. de C.V. y Operadora Roez, S.A. de C.V.
. COMITÉS DE CARÁCTER OBLIGATORIO I.
Comité de Riesgos de Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V
II.
Presidente Voz y voto Voz y Voto Voz y Voto Voz y Voto Voz y Voto Voz Voz Voz Voz Invitado Invitado
Comité de Inversiones de Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V
III.
Luigi Sibelli Fernando Solís Soberón Ana Elisa Morales Armendáriz Gerardo Coindreau Farías Andrea Battini Adán Jorge Peña Guerrero Jaime Humberto Leal Guajardo Marco Antonio Álvarez Castillo Alfonso García Martínez José Guillermo Vélez Castro Alfonso Reyes Vázquez
Luigi Sibelli Fernando Solís Soberón Marco Antonio Álvarez Castillo José Vicente Fernández Camargo Andrea Battini Alfonso García Martínez Ana Elisa Morales Armendáriz
Presidente Voz y voto Voz y Voto Voz y Voto Voz y Voto Voz y Voto Voz Voz
Comité de Comunicación y Control de Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V.
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Luigi Sibelli Elsa Cecilia de Olaguibel Gutiérrez Alfonso García Martínez Miriam Hernández Velazco
Miembro Miembro Miembro Miembro
E) ESTRUCTURA ORGANICA Y OPERACIONAL La Administración esta a cargo de la compañía Servicios Banorte Generali, SA de CV
DIRECTOR GENERAL PENSIONES Luigi Sibelli
SUBDIRECTOR DE OPERACIONES Elsa Cecilia de Olaguibel G.
F) COMPENSACIONES Y PRESTACIONES El Monto de las compensaciones y prestaciones que recibieron los Directivos fue por $1,388.00 A los consejeros independientes por cada sesión a la que asista se le compenso con un honorario de $16.00
G) DESCRIPCIÓN DEL TIPO DE COMPENSACIONES Y PRESTACIONES Sueldo Se pagará a través del sistema de nómina con frecuencia quincenal. Bono de Resultados Se pagará en función del cumplimiento de las metas individuales.
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Gratificación Anual Se pagará en función de los resultados de la empresa. Cuotas del IMSS La empresa cubrirá el 100% de las cuotas que la ley establece con cargo al empleado. Adicionalmente la empresa cumplirá con la obligación de pagar las cuotas patronales del Seguro Social. Cuotas SAR e INFONAVIT Es responsabilidad de la empresa cumplir con las obligaciones de pagar las cuotas del SAR y vivienda por todos los empleados que presten sus servicios en la misma. Aguinaldo En el caso de esta prestación, el personal tiene derecho a aguinaldo, o la parte proporcional de acuerdo al tiempo laborado durante el año calendario. Vacaciones Estas deberán disfrutarse y concederse a los empleados dentro del ejercicio siguiente al cumplimiento del año de servicio. En caso de no disfrutarse en este período no será acumulable ni remunerada. Prima Vacacional Se pagará automáticamente a través del sistema de nómina establecido en la quincena en que cumpla su aniversario. Descansos Días de descanso obligatorio de acuerdo a la Ley Federal del Trabajo Fondo de Ahorro El importe máximo que se podrá descontar al empleado por concepto de esta prestación, se determinará de acuerdo a lo establecido en la legislación aplicable. Seguro de Vida Todos los empleados que laboren en alguna de las empresas del Sector Banca de Ahorro y Previsión contarán con una Póliza de Seguro de Vida No hay planes de pensiones, retiro o similares complementarios a la Ley del Seguro Social.
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H) NEXOS PATRIMONIALES
Grupo Financiero Banorte, S.A. de C.V.
Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V. (5)
Seguros Banorte Generali, S.A. de C.V. (1)
Banco Mercantil del Norte, S.A. 97.1% GFB (4)
Comercial Banorte Generali, S.A. de C.V. (2)
Banorte Generali, S.A. de C.V. AFORE (4)
Servicios Banorte Generali, S.A. de C.V. (2) Asistencia Banorte Generali, S.A. de C.V. (3)
Fondo Sólida Banorte Generali Uno, S.A. de C.V. SIEFORE 99.99%
Fondo Sólida Banorte Generali Dos, S.A. de C.V. SIEFORE 99.99%
Fondo Sólida Banorte Generali Tres, S.A. de C.V. SIEFORE 99.99%
(1)
Grupo Financiero Banorte, S.A. de C.V. Flandria Participations Financieres, S.A. Participatie Maatschappij Graafschap Holland, N.V
51.00% 24.50% 24.50%
(2)
Seguros Banorte Generali, S.A. de C.V. Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V. Banorte Generali, S.A. de C.V.
33.00% 33.00% 34.00%
(3)
Seguros Banorte Generali, S.A. de C.V. Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V.
99.00% 01.00%
(4)
Banco Mercantil del Norte, S.A. Flandria Participations Financieres, S.A. Participatie Maatschappij Graafschap Holland, N.V
51.00% 24.50% 24.50%
(5)
Grupo Financiero Banorte S.A.B Flandria Participations Financieres, S.A. Participatie Maatschappij Graafschap Holland, N.V
51.00% 24.50% 24.50%
Fondo Sólida Banorte Generali Cuatro, S.A. de C.V. SIEFORE 99.99%
Fondo Sólida Banorte Generali Cinco, S.A. de C.V. SIEFORE 99.99%
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NOTA DE REVELACIÓN 3 INFORMACIÓN ESTADÍSTICA Y DESEMPEÑO TECNICO ANEXO II Número de Pólizas
Certificados / Incisos / Asegurados
Prima Emitida
Vida Ejercicio anterior (4) Ejercicio anterior (3) Ejercicio anterior (2) Ejercicio anterior (1) Ultimo ejercicio Vida Individual Ejercicio anterior (4) Ejercicio anterior (3) Ejercicio anterior (2) Ejercicio anterior (1) Ultimo ejercicio Vida Grupo y Colectivo Ejercicio anterior (4) Ejercicio anterior (3) Ejercicio anterior (2) Ejercicio anterior (1) Ultimo ejercicio Pensiones: Seguros de Pensiones derivados de las Leyes de Seguridad Social * Ejercicio anterior (4)
10641
22210
$ 392,975
Ejercicio anterior (3)
11845
24430
$ 881,035
Ejercicio anterior (2)
13325
27283
$ 905,604
Ejercicio anterior (1)
15023
30462
$ 1,030,137
Ultimo ejercicio
18842
37383
$ 2,210,811
Muerte (Invalidez y Vida) Ejercicio anterior (4)
5313
10671
$ 314,490
Ejercicio anterior (3)
6441
12899
$ 684,691
Ejercicio anterior (2)
7747
15574
$ 703,669
Ejercicio anterior (1)
9208
18475
$ 791,764
Ultimo ejercicio
11572
22877
$ 1,235,253
Muerte (Riesgos de Trabajo) Ejercicio anterior (4)
735
1711
Ejercicio anterior (3)
837
1973
$ 52,387 $ 90,880
Ejercicio anterior (2)
974
2257
$ 101,611
Ejercicio anterior (1)
1138
2637
$ 141,470
Ultimo ejercicio
1380
3177
$ 187,286
Ejercicio anterior (4)
3271
8317
$ 7,566
Ejercicio anterior (3)
3138
7934
$ 51,043
Invalidez
15
Ejercicio anterior (2)
2998
7635
$ 18,728
Ejercicio anterior (1)
2890
7350
$ 28,350
3673
8867
$622,833
Ultimo ejercicio
Incapacidad permanente Ejercicio anterior (4)
1322
1511
$ 18,532
Ejercicio anterior (3)
1429
1624
$ 54,420
Ejercicio anterior (2)
1606
1817
$ 81,596
Ejercicio anterior (1)
1787
2000
$ 68,554
Ultimo ejercicio
2217
2462
$ 165,440
Jubilación Ejercicio anterior (4)
0
0
0
Ejercicio anterior (3)
0
0
0
Ejercicio anterior (2)
0
0
0
Ejercicio anterior (1)
0
0
0
Ultimo ejercicio
0
0
0
[Para integrar o agrupar los rubros contables, referirse a la Circular S-18.3 vigente. *En el caso de Seguros de Pensiones derivados de las Leyes de Seguridad Social se reportará el número de asegurados, pensionados, beneficiarios y asignatarios.] “Los subtotales y totales en las columnas de ‘Números de Pólizas y ‘Certificados/Incisos/Asegurados’ no acumulan la suma de cada uno de los ramos señalados en el cuadro, ya que existen productos que incluyen más de un ramo en una sola póliza”.
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ANEXO III Frecuencia de Siniestros % Ultimo Ejercicio Ejercicio Ejercicio Anterior (1) Anterior (2) Vida Vida Individual Vida Grupo y Colectivo Accidentes y Enfermedades Accidentes Personales Gastos Médicos Salud Daños automóviles Diversos Incendio Agrícola Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Terremoto Crédito Reafianzamiento
Ejercicio Anterior (3)
Ejercicio Anterior (4)
NO APLICA
* Costo Promedio de Siniestralidad (Severidad) = Monto de siniestros de cada operación y ramo ( reportada en el estado de resultados)/ Número de siniestros de cada operación y ramo (reportado en el sistema estadístico del sector asegurador- SESA). ** El monto de la siniestralidad incluye rescates, vencimientos, dividendos por : (la institución deberá señalar la información respectiva para los años que reporte). ANEXO IV Frecuencia de Siniestros % Ultimo Ejercicio Ejercicio Ejercicio Anterior (1) Anterior (2) Vida Vida Individual Vida Grupo y Colectivo Accidentes y Enfermedades Accidentes Personales Gastos Médicos Salud Daños Automóviles Diversos Incendio Agrícola Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Terremoto Crédito Reafianzamiento
Ejercicio Anterior (3)
Ejercicio Anterior (4)
NO APLICA
* Frecuencia = Número de siniestros de cada operación y ramo (reportado en el SESA)/ Número de expuestos de cada operación y ramo (reportado en el SESA).
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INDICE DE COSTO MEDIO DE SINIESTRALIDAD ANEXO V
Indice de Costo Medio de Siniestralidad* Ultimo Ejercicio Operaciones / Ramos ejercicio anterior (1) Vida Vida Individual Vida Grupo y Colectivo Pensiones** Muerte (Invalidez y Vida) Muerte (Riesgos de Trabajo) Invalidez Incapacidad permanente Jubilación Accidentes y Enfermedades Accidentes Personales Gastos Médicos Salud Daños Automóviles Diversos Incendio Agrícola Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Terremoto Crédito Operación Total
0.9006 1.0295 0.9151 0.6718 1.0152 0
0.9130 0.9085 0.9284 0.9380 0.8149 0
Ejercicio anterior (2)
0.8534 0.8665 1.0345 0.8020 0.8257 0
* El Índice de Costo Medio de Siniestralidad expresa el cociente del costo de siniestralidad retenida y la prima devengada retenida. [Para integrar o agrupar los rubros contables, referirse a la Circular S-18.3 vigente]. ** En el caso de los Seguros de Pensiones derivados de las Leyes de Seguridad Social la estimación del Indice de Costo Medio de Siniestralidad incluye el Interés mínimo acreditable como parte de la prima devengada retenida.
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INDICE DE COSTO MEDIO DE ADQUISICIÓN ANEXO VI Indice de Costo Medio de Adquisición* Operaciones / Ramos
Ultimo ejercicio
Ejercicio anterior (1)
Ejercicio anterior (2)
Vida Vida Individual Vida Grupo y Colectivo Pensiones**
0.0310
0.0919
0.0925
Muerte (Invalidez y Vida)
0.0160
0.0585
0.0721
Muerte (Riesgos de Trabajo)
0.0024
0.0104
0.0110
Invalidez
0.0104
0.0178
0.0013
Incapacidad permanente
0.0022
0.0053
0.0082
0
0
0
Jubilación Accidentes y Enfermedades Accidentes Personales Gastos Médicos Salud Daños Automóviles Diversos Incendio Agrícola Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Terremoto Crédito Operación Total
*El Indice de Costo Medio de Adquisición expresa el cociente del costo neto de adquisición y la prima retenida. [Para integrar o agrupar los rubros contables, referirse a la Circular S-18.3 vigente] ** En el caso de los Seguros de Pensiones derivados de las Leyes de Seguridad Social la estimación del Indice de Costo Medio de Adquisición incluye el costo del otorgamiento de beneficios adicionales por: (la institución deberá señalar la información respectiva para los años que reporte). El costo de beneficios adicionales será lo reportado en la cuenta 5313.
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INDICE DE COSTO MEDIO DE OPERACIÓN ANEXO VII Indice de Costo Medio de Operación* Operaciones / Ramos
Ultimo ejercicio
Ejercicio anterior (1)
Ejercicio anterior (2)
Vida Vida Individual Vida Grupo y Colectivo Pensiones**
0.0183
0.0379
0.0345
Muerte (Invalidez y Vida)
0.0102
0.0291
0.0268
Muerte (Riesgos de Trabajo)
0.0016
0.0052
0.0039
Invalidez
0.0052
0.0010
0.0007
Incapacidad permanente
0.0014
0.0025
0.0031
0
0
0
Jubilación Accidentes y Enfermedades Accidentes Personales Gastos Médicos Salud Daños Automóviles Diversos Incendio Agrícola Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Terremoto Crédito Operación Total
* El Indice de Costo Medio de Operación expresa el cociente de los gastos de operación netos y la prima directa. [Para integrar o agrupar los rubros contables, referirse a la Circular S-18.3 vigente. Asimismo, deberá emplearse el procedimiento de prorrateo de gastos registrado ante la CNSF de conformidad con la circular S-18.1 vigente] ** Seguros de Pensiones derivados de las Leyes de Seguridad Social.
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INDICE COMBINADO ANEXO VIII Indice Combinado* Operaciones / Ramos
Ultimo ejercicio
Ejercicio anterior (1)
Ejercicios anterior (2)
Vida Vida Individual Vida Grupo y Colectivo Pensiones**
0.9499
1.0428
0.9803
Muerte (Invalidez y Vida)
1.0557
0.9961
0.9653
Muerte (Riesgos de Trabajo)
0.9191
0.9439
1.0493
Invalidez
0.6874
0.9569
0.8040
Incapacidad permanente
1.0188
0.8226
0.8370
0
0
0
Jubilación Accidentes y Enfermedades Accidentes Personales Gastos Médicos Salud Daños Automóviles Diversos Incendio Agrícola Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Terremoto Crédito Operación Total
* El Indice Combinado expresa la suma de los Indices de Costos Medios de Siniestralidad, Adquisición y Operación. ** Seguros de Pensiones derivados de las Leyes de Seguridad Social.
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NOTA DE REVELACIÓN 4 ANEXO IX Inversiones en Valores Valor de Cotización Ejercicio Actual Ejercicio Anterior % % Participación Participación Monto* Monto* con relación con relación al total al total
Costo de Adquisición Ejercicio Actual Ejercicio Anterior % % Participación Participación con relación al Monto* Monto* con relación total al total
Moneda Nacional Gubernamentales Privados de tasa conocida Privados de renta variable Extranjeros de tasa conocida Extranjeros de renta variable Productos derivados Moneda Extranjera Gubernamentales Privados de tasa conocida Privados de renta variable Extranjeros de tasa conocida Extranjeros de renta variable Productos derivados Moneda Indizada Gubernamentales Privados de tasa conocida Privados de renta variable Extranjeros de tasa conocida
630,926 251,034 409,607 22,395 1,121,579 8,078,969 -
6.00 2.39 3.90 0.21 10.67 76.84 -
775,762 36,319 6,301 426,815 2,730,937 4,383,194 -
9.28 .43 0.08 5.11 32.67 52.43 -
630,614
6.27
267,840 350,083 23,153 983,258 7,794,807 -
Extranjeros de renta variable
-
-
-
-
10,514,510
100.00
8,359,328
100.00
Productos derivados
2.67 3.48 0.23 9.78 77.56 -
775,444 35,042 2,674 400,095 2,457,270 4,197,510 -
9.86 .44 0.03 5.09 31.23 53.35 -
-
-
-
-
10,049,754
100.00
7,868,035
100.00
* Los montos deben referirse a moneda nacional. Para productos derivados el monto es igual a primas pagadas de títulos opcionales y/o warrants y contratos de opción, y aportaciones de futuros. En la columna de Valor Cotización las cifras corresponden a la Valuación Neta
22
ANEXO IX Préstamos Tipo de préstamo*
Préstamos
Fecha en que Monto se otorgó el original del préstamo préstamo
Préstamos cuyo saldo insoluto represente más del 20% de dicho rubro
Saldo Insoluto ejercicio actual
% Participación con relación al total
Saldo Insoluto ejercicio anterior
NO APLICA
Otros préstamos
* Hipotecario, prendario, quirografario, con garantía fiduciaria.
ANEXO IX Inmuebles Inmuebles
Tipo de inmueble 1/
Inmuebles cuyo valor represente más del 20% de dicho rubro
Uso del inmueble 2/
Valor de adquisición
Valor reexpresado de ejercicio actual
% Participación Valor reexpresado de ejercicio anterior con relación al total
NO APLICA
Otros inmuebles
1/ Urbano, Otros 2/Propio, Arrendado, Otros
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ANEXO X Inversiones que representan el 5% o más del portafolio total de inversiones A
B
A/Total**
Nombre completo del emisor
Nombre completo del tipo de valor
Fecha de Adquisición
Fecha de Vencimiento
Costo Adquisición*
Valor de Cotización*
%
BANCOMER
CERTIFICADO BURSATIL
07 Feb 2007
09 Jul 2007
39,925
43,780
7.45
10,049,754
10,514,510
Total Portafolio**
* En moneda nacional ** Monto total de las inversiones de la institución ANEXO X Inversiones con partes relacionadas con las que existen vínculos patrimoniales o de responsabilidad A B Nombre completo del emisor Nombre completo del Tipo de nexo Fecha de Fecha de Costo Valor de tipo de valor Adquisición Vencimiento Histórico* Mercado*
A/Total** %
COMERCIAL BANORTE GENERALI ACCIONES NO BURSATILES PATRIMONIAL
13 Nov 2003
N/A
248
564
0.01%
COMERCIAL BANORTE GENERALI ACCIONES NO BURSATILES PATRIMONIAL
13 Nov 2003
N/A
17
38
0.00%
COMERCIAL BANORTE GENERALI ACCIONES NO BURSATILES PATRIMONIAL
30 Nov 2004
N/A
1,650
3,761
0.04%
SERVICIOS BANORTE GENERALI ACCIONES NO BURSATILES PATRIMONIAL
30 Nov 2003
N/A
495
4,022
0.04%
SERVICIOS BANORTE GENERALI ACCIONES NO BURSATILES PATRIMONIAL
13 Nov 2003
N/A
248
2,011
0.02%
SERVICIOS BANORTE GENERALI ACCIONES NO BURSATILES PATRIMONIAL
13 Nov 2004
N/A
17
134
0.00%
ASISTENCIA BANORTE GENERALI ACCIONES NO BURSATILES PATRIMONIAL
30 Nov 2004
N/A
1
54
0.00%
* En moneda nacional ** Monto total de las inversiones de la institución
24
NOTA DE REVELACIÓN 5 DEUDORES ANEXO XI Deudor por Prima Monto* Operación / Ramo
Monto* (Mayor a 30 días)
% del Activo
Moneda Moneda Moneda Moneda Nacional Extranjera Indizada Nacional
Moneda Extranjera
Moneda Indizada
Moneda Nacional
Moneda Moneda Extranjera Indizada
Accidentes y Enfermedades Vida Pensiones $111,681
1.01%
$63,196
Daños Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Incendio Terremoto y otros riesgos catastróficos Agrícola Automóviles Crédito Diversos Total
*Los montos a reflejar corresponden a los saldos que reflejan las cuentas del rubro Deudores por primas La institución no mantiene saldos deudores al 31 de Diciembre del 2007 que representen mas del 5 % del total del activo.
25
NOTA DE REVELACIÓN 6 RESERVAS TÉCNICAS ANEXO XII Indice de Suficiencia de las Reservas Técnicas del Riesgo en curso Análisis por Operación y Ramo
Accidentes y Enfermedades Accidentes Personales Gastos Médicos Salud Daños Responsabilidad Civil Marítimo y Transportes Incendio Terremoto y otros riesgos catastróficos Agrícola y de animales Automóviles Crédito Crédito a la vivienda Garantía Financiera Diversos Vida con temporalidad menor o igual a un año Vida con temporalidad superior a un año Pensiones de la Seguridad Social
Ejercicio Actual (t)
62.03
Ejercicio Anterior (t-1)
58.25
Ejercicio Anterior (t-2)
65.65
Ejercicio Anterior (t-3)
Ejercicio Anterior (t-4)
59.35
66.61
* Para el caso el caso de daños, accidentes y enfermedades, así como seguros de vida con temporalidad menor o igual a un año, este índice se obtiene como el cociente de dividir el valor esperado de las obligaciones futuras por concepto de pago de reclamaciones y beneficios esperados de las pólizas en vigor entre el valor de la prima de riesgo no devengada de las pólizas en vigor de conformidad con las circulares S-10.1.2 y S-10.7 vigentes. Para el caso de vida con temporalidad superior a un año, este índice se obtiene como el cociente de dividir la reserva de riesgos en curso valuada por la institución de seguros entre el monto mínimo de la reserva de riesgos en curso de los seguros de vida antes referido de conformidad con la circular S-10.1.7 vigente. Para el caso de pensiones derivados de las leyes de seguridad social, este índice se obtiene como el cociente del costo neto de siniestralidad por concepto de beneficios básicos y adicionales, entre la siniestralidad esperada máxima, la cual se obtendrá como la suma de la prima emitida de retención del ejercicio de que se trate, más el rendimiento mínimo acreditadle, menos el incremento a la reserva de riesgos en curso por concepto de beneficios básicos y adicionales, menos el incremento de la reserva de contingencia por concepto de beneficios básicos y adicionales. El rendimiento mínimo acreditadle correspondiente a la suma del saldo al cierre del ejercicio inmediato anterior de la reserva de contingencia por concepto de beneficios básicos y adicionales, más la mitad de la prima emitida de retención, menos la mitad del costo neto de siniestralidad por concepto de beneficios básicos y adicionales, todos estos en términos multiplicados por el factor de 0.035.
26
Saldo de las Reservas Técnicas Especiales
Rva. Matemática Especial Rva. Fluctuación Inversiones
2007
2006
2005
2004
2003
81,099 113,608
61,875 86,680
45,609 73,290
32,585 62,309
22,108 52,855
ANEXO XIII Datos históricos sobre los resultados del triángulo de desarrollo de siniestros por Operación y Ramo. Año en que ocurrió el siniestro Provisiones y pagos por siniestros
Ejercicio Anterior (Año t-4)
Ejercicio Anterior (Año t-3)
Ejercicio Anterior (Año t-2)
Ejercicio Anterior (Año t-1)
En el mismo año
E1
D1
C1
B1
Un año después
D2
C2
B2
A2
Dos años después
C3
B3
A3
Tres años después
B4
A4
Cuatro año después
A5
Ejercicio Actual (Año t) A1
NO APLICA Estimación de Siniestros Totales Siniestros Pagados Provisiones por Siniestros Prima devengada La estimación de Siniestros Totales se refiere a siniestros pagados mas provisiones por siniestros
Respecto al triángulo de desarrollo de siniestros para el caso de pensiones no aplica, toda vez que los siniestros son pagados de manera mensual por el tipo de ramo que se trata.
27
NOTA DE REVELACIÓN 8 REASEGURO Y REASEGURO FINANCIERO ANEXO XIV
NUMERO
NOMBRE DEL REASEGURADOR
% % DE CALIFICACIÓN DE CEDIDO COLOCACIONES NO REGISTRO RGRE* FORTALEZA DEL PROPORCIONALES FINANCIERA TOTAL* DEL TOTAL*** *
NO APLICA
* Registro General de Reaseguradores Extranjeras ** Porcentaje de prima cedida total respecto de la prima total *** Porcentaje del costo pagado por contratos de reaseguro no proporcional respecto del costo pagado por contratos de reaseguro no proporcional total. [Para integrar o agrupar los rubros contables, referirse a la Circular S-18.3 Vigente] Incluye instituciones mexicanas y extranjeras. ANEXO XV
Monto Prima Cedida más costo de reaseguro No proporcional Total
NO APLICA
Prima Cedida más costo de pagado no proporcional colocado en directo
NO APLICA
Prima Cedida más costo de pagado no Proporcional colocado con intermediario
NO APLICA
Número
Nombre del Intermediario de Reaseguro
% Participación
NO APLICA Total
* Porcentaje de cesión por intermediarios respecto del total de prima cedida (Para integrar o agrupar los rubros contables, referirse a la circular S-18.3 vigente).
28
ANEXO XVI
ANTIGÛEDAD Menor a 1 año
NOMBRE DEL REASEGURADOR
SALDO DE CUENTAS POR COBRAR*
% SALDO /TOTAL
SALDO DE CUENTAS POR PAGAR*
% SALDO /TOTAL
NO APLICA
Mayor a 1 y Menor a 2 años
Mayor a 2 y Menor a 3 años
Mayor años
a
3
Total
(Para integrar o agrupar los rubros contables, referirse a la circular S-18.3 vigente)
NOTA DE REVELACIÓN 9 MARGEN DE SOLVENCIA ANEXO XVII Suficiencia de Capital
Concepto
Monto Ejercicio actual
Ejercicio Anterior (1)
Ejercicio Anterior (2)
I.- Suma Requerimiento bruto de solvencia
539,282
401,921
331,738
II.- Suma Deducciones
268,126
210,025
183,636
III.- Capital mínimo de garantía (CMG) = I-II
271,156
191,896
148,101
IV.- Activos computables al CMG
658,542
917,599
246,567
V.- Margen de Solvencia
387,385
725,703
98,466
29
NOTA DE REVELACIÓN 10 COBERTURA DE REQUERIMIENTOS ESTATUARIOS ANEXO XVIII Cobertura de requerimientos estatutarios INDICE DE COBERTURA Requerimiento estatutario
Ejercicio actual
Sobrante (Faltante)
Ejercicio Ejercicio Anterior (1) Anterior (2)
Ejercicio actual
Ejercicio Ejercicio Anterior (1) Anterior (2)
Reservas Técnicas 1
1.03
1.11
1.02
326,895
821,079
121,892
Capital mínimo de garantía 2
2.42
4.78
1.66
387,385
725,703
98,466
10.56
9.25
3.24
1,120,748
872,592
314,587
Capital mínimo pagado 3
1. Inversiones que respaldan las reservas técnicas/ reservas técnicas 2. Inversiones que respaldan el capital mínimo de garantía mas el excedente de las inversiones que respaldan las reservas técnicas/ requerimiento de capital mínimo de garantía. 3. Los recursos de capital de la institución computables de acuerdo a la regulación/ Requerimiento de capital mínimo pagado para cada operación y/o ramo para los que este autorizada la institución. Nota: Los datos presentados en este cuadro pueden diferir con los dados a conocer por la Comisión Nacional de Seguros y Fianzas, de manera posterior a la revisión que esa Comisión realiza de los mismos.
30
NOTA DE REVELACIÓN 12 ADMINISTRACIÓN DE RIESGOS De conformidad con la disposición vigésima cuarta de la Circular S-18.2.2 emitida por la CNSF, se revela la información sobre políticas, procedimientos, metodologías y medidas adoptadas para llevar a cabo la Administración de Riesgos, durante el ejercicio 2007: a. La Institución cuenta con un Manual de Políticas y Procedimientos para la Administración Integral de Riesgos (Manual), que contiene los objetivos, políticas, procedimientos, límites de exposición al riesgo y metodología para identificar, medir y monitorear los riesgos de mercado, crédito, liquidez, operativo y legal. Dicho Manual fue revisado y aprobado por el Consejo a propuesta del Comité de Riesgos. Las políticas actuales de Administración de Riesgos de Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V., se encuentran en el Manual, conforme a los lineamientos de la Circular S-11.6 emitida por la Comisión Nacional de Seguros y Fianzas. Las políticas establecidas reconocen distintos tipos de riesgos, siendo estos clasificados en: riesgo de mercado, riesgo de crédito, riesgo de liquidez, riesgo operativo y riesgo legal. El riesgo de mercado representa la pérdida potencial por cambios en los factores de riesgo que inciden sobre la valuación de las inversiones, tales como tasas de interés, tipos de cambio e índices de precios, entre otros. El riesgo de crédito representa la pérdida potencial por la falta de pago de un acreditado o contraparte en las operaciones celebradas. El riesgo de liquidez representa la pérdida potencial por la venta anticipada de activos para hacer frente a las obligaciones de la empresa. También implica la posibilidad de pérdida, derivada de la incapacidad de cubrir una posición mediante el establecimiento de una posición contraria equivalente. El riesgo operativo se refiere a la pérdida potencial por fallas o deficiencias en los sistemas de información, en los controles internos o por errores en el procesamiento de las operaciones. El riesgo legal representa la pérdida potencial por el incumplimiento de las disposiciones legales y administrativas aplicables, la emisión de resoluciones administrativas y judiciales desfavorables y la aplicación de sanciones, en relación con las operaciones que esas instituciones llevan a cabo. b. La Institución cuenta con un Comité de Riesgos Financieros, cuyo objeto es llevar a cabo la administración de riesgos a que se encuentra expuesta la misma, así como vigilar que la ejecución de las operaciones se ajusten a los límites, políticas y procedimientos para la administración de riesgos aprobados por el Consejo. El Comité está presidido por el Director General de la Institución. Asimismo, la Institución cuenta con un Comité de Inversiones cuyo objeto es determinar la política y estrategia de inversión dentro de los límites establecidos en el régimen de inversión. c. Pensiones Banorte Generali, S.A. de C.V. revisa su exposición a los riesgos de mercado, de crédito y de liquidez, a través de un conjunto de procedimientos de control que incluyen la revisión mensual de la composición del portafolio de inversiones y la de sus contrapartes: Riesgo de mercado. Se mide a través del cálculo de Valor en Riesgo (VaR) mediante la metodología de Simulación Histórica, dentro de un horizonte diario y con un nivel de confianza de 97.5% (una cola), aplicable a la parte del portafolio de inversiones
31
valuada para financiar la operación, así como las operaciones de reporto. En adición, se consideran pruebas de sensibilidad y escenarios de estrés para evaluar el comportamiento del riesgo ante cambios extremos en los factores de riesgo, así como pruebas de backtest para estimar la funcionalidad del modelo. Riesgo de crédito. Se determina la pérdida esperada de las emisiones, estimada en función de la calificación crediticia y sus probabilidades de incumplimiento. Riesgo de liquidez. Se determina un rango interno de liquidez equivalente al 40% adicional al requerido por la CNSF en la Circular S-11.2 y sus modificaciones respectivas, la cual establece que se consideran líquidos los siguientes conceptos: a) La igual o menor a un año, en el concepto que para determinar el plazo deberá considerarse el número de días que deban transcurrir para que el instrumento de inversión u operación realizada alcancen su redención, amortización o vencimiento; b) Aquélla realizada en instrumentos gubernamentales en los que los formadores de mercado deban tener participación significativa , de acuerdo con la normatividad aplicable y que se encuentren valuados a mercado; c) La realizada en acciones catalogadas como de alta bursatilidad, en acciones de sociedades de inversión de renta variable y de instrumentos de deuda; d) La parte de los cupones devengados y la parte por devengar del cupón vigente de inversiones a largo plazo y los cupones por devengar con fecha de corte menor o igual a un año calendario de instrumentos a largo plazo, adicional a otros activos no financieros considerados de corto plazo. d. En materia de Administración Integral de Riesgos se practicaron las siguientes auditorias: Auditoria externa, realizada por un experto independiente, para determinar el desarrollo de la administración de riesgos de conformidad con el Manual de Administración Integral de Riesgos, evaluar la organización del área, la suficiencia de los sistemas, la consistencia y validez de las fuentes de información utilizadas en los modelos de medición y otros puntos señalados por el lineamiento decimoséptimo de la Circular S-11.6 de la Comisión. Auditoria externa, realizada por un experto independiente, para evaluar la funcionalidad de los modelos y sistemas de medición de riesgos utilizados y los supuestos, parámetros y metodología aplicados en los sistemas para el análisis de riesgos. El experto independiente concluyó que la funcionalidad de los modelos, sistemas y procedimientos de medición de riesgos de mercado, liquidez y crédito, y los supuestos, parámetros y metodologías utilizadas por la Compañía en los sistemas de procesamiento de información y para el análisis de riesgos al 30 de Junio de 2007, son razonables en atención a las características de las operaciones, instrumentos, portafolios y exposiciones de riesgo de la Compañía. Los informes resultantes se presentaron al Comité de Riesgos y Consejo de Administración y una vez aprobados por éstos se entregaron a la Comisión el 28 de Septiembre de 2007.
32
e. La Institución ha observado en todo momento las disposiciones de carácter prudencial en materia de Administración Integral de Riesgos de acuerdo a lo establecido en la Circular S-11.6 vigente emitida por la CNSF. f. Los límites de exposición al riesgo autorizados por el Consejo de Administración y los niveles de riesgo identificados por el Área de Administración de Riesgos para este ejercicio, considerando la composición de la cartera de la empresa de pensiones al 31 de Diciembre de 2007, fueron los siguientes:
Límite 1
Riesgo de Mercado (VaR) Riesgo de Crédito (Pérdida Esperada)2 Riesgo de Liquidez (Sobrante Corto Plazo )3
Nivel
Max. 0.35% Max. 0.60% Min. 40%
0.67% 0.56% 87.4%
g. En materia de Riesgo Operativo, a partir de Febrero de 2007 se cuenta con un Manual de Plan de Recuperación en Casos de Desastre, en el cual se marcan los lineamientos para Preparación para cualquier desastre, Detección y ejecución del plan y Recuperación y puesta en marcha de la operación normal. h. En materia de Riesgo Legal, la compañía lleva a cabo la vigilancia de las reclamaciones y asuntos en litigio, y tiene establecidos criterios para dar seguimiento estricto a aquellos que se consideran de atención especial. El área de Contraloría Normativa, de conformidad con lo dispuesto por la CNSF, da a conocer a sus funcionarios y empleados, las disposiciones legales y administrativas aplicables a las operaciones. i.
Políticas para el establecimiento de un ambiente de control de riesgo. Riesgo de Mercado. Comité de Riesgos. - Aprobará las metodologías para identificar, medir, monitorear, limitar, controlar e informar sobre la exposición al riesgo de mercado de la Aseguradora, así como los modelos, parámetros y escenarios que habrán de utilizarse para llevar a cabo la medición y control del riesgo de mercado.
1
VaR diario histórico, utilizando 500 observaciones, y nivel de confianza de 97.5%, una cola. El exceso fue informado al Consejo de Administración en sesión del 22 de Enero de 2008. 2 Probabilidad de Incumplimiento promedio ponderada (Gobierno Federal supone 0% y valor de recuperación supone cero). Pérdida esperada en estrés: 2.4%. 3 Definido en el Manual de Políticas y Procedimientos para la Administración Integral de Riesgos con base en lo señalado en la Circular S-11.2 (Reglas para la Inversión de las Reservas Técnicas de las Instituciones y Sociedades Mutualistas de Seguros); cifras en millones de pesos. El mínimo (40%) es calculado como porcentaje adicional a las Reservas Técnicas de Corto Plazo. Riesgo de Liquidez en estrés: 0%.
33
- Revisará los límites de la exposición al riesgo de mercado propuestos por la Subdirección de Administración de Riesgos en los términos de las reglas expuestas en la Sección I de este Manual. Este Comité deberá asegurarse que los límites propuestos sean consistentes con las metodologías aprobadas para la medición del riesgo de mercado, permitiendo que los resultados obtenidos de los modelos sean comparables respecto a los límites establecidos. Area de Administración de Riesgos. - Analizará y seleccionará las metodologías más adecuadas para la identificación, medición, monitoreo, control e informe de la exposición al riesgo de mercado, así como los modelos, parámetros y escenarios pertinentes y las propondrá para su Autorización al Comité de Riesgos. Estos modelos deberán cumplir con las siguientes características: a. Tener la capacidad de estimar la pérdida potencial del portafolio sujeto a riesgos. b. Incorporar información relativa a precios, tasas de interés, tipos de cambios o cualquier otro factor de riesgo que determine los cambios en el valor del portafolio. c. Permitir el cálculo de la pérdida potencial para un periodo determinado y a un nivel de confianza dado. - Estimará y propondrá los límites al riesgo de mercado. Los límites estimados deberán ser consistentes con las metodologías y modelos aprobados por el Comité de Riesgos para la medición, monitoreo y control del riesgo de mercado. Riesgo de Crédito. Comité de Riesgos. - Aprobará las metodologías para identificar, medir, monitorear, limitar, controlar e informar sobre la exposición al riesgo de crédito de la Aseguradora, así como los modelos, parámetros y escenarios que habrán de utilizarse para llevar a cabo la medición y control de este riesgo. - Revisará los límites de la exposición al riesgo de crédito propuestos por la Subdirección de Administración de Riesgos en los términos que se describen en la Sección I de este Manual. Para efectos del proceso de aprobación de límites a la exposición al riesgo de crédito, este Comité tomará como requerimientos mínimos los límites de inversión que establezca la Comisión a través de sus Circulares. Área de Administración de Riesgos. - Analizará y seleccionará las metodologías más apropiadas para identificar, medir, monitorear, informar y controlar la exposición al riesgo de crédito. Estas metodologías deberán ser aprobadas por el Comité de Riesgos de la Aseguradora.
34
- Basándose en las metodologías seleccionadas, determinará los límites a la exposición al riesgo de crédito y los presentará para revisión y aprobación del Comité de Riesgos. En el proceso de determinar los límites al riesgo de crédito tendrán como punto de partida los límites a la calidad crediticia establecidas por la Comisión a través de sus Circulares. Riesgo de Liquidez. Comité de Riesgos. - Aprobará las metodologías para identificar, medir, monitorear, limitar, controlar e informar sobre la exposición al riesgo de liquidez, tanto endógeno como exógeno, al que está expuesta la Aseguradora, así como los modelos, parámetros y escenarios que habrán de utilizarse. - Revisará los límites de la exposición al riesgo de liquidez exógeno propuestos por la Subdirección de Administración de Riesgos, y en caso de estar de acuerdo, los autorizará para presentarlos al Consejo de Administración para su revisión y aprobación. El Comité de Riesgos podrá hacer cualquier modificación que considere pertinente a los límites al riesgo de liquidez propuestos por la Subdirección de Administración de Riesgos. - Revisará y aprobará los procedimientos para el control de riesgo de liquidez endógeno, con base a los requerimientos de liquidez de la Aseguradora, y las estrategias o políticas para establecer montos mínimos de efectivo disponible. - Revisará y, de estar de acuerdo, aprobará el plan de contingencia con las acciones a seguir en caso de requerimientos de liquidez. Área de Administración de Riesgos. - Analizará y seleccionará las metodologías más adecuadas para la identificación, medición, monitoreo, control e informe de la exposición al riesgo de liquidez, así como los modelos, parámetros y escenarios pertinentes y las propondrá para su autorización al Comité de Riesgos. - Las metodologías y modelos seleccionados para la administración del riesgo de liquidez deberán tener la capacidad de medir los efectos de la exposición al riesgo tanto de factores endógenos, como exógenos. Para los factores exógenos, estos modelos deberán ser capaces de cuantificar la pérdida potencial derivada de la venta anticipada o forzosa de activos a descuentos inusuales para hacer frente a las obligaciones contraídas. Para los factores endógenos, se deberán seleccionar metodologías basadas en estimaciones de las necesidades de flujo de efectivo de la Aseguradora - Propondrá un plan que incorpore las acciones a seguir en caso de que se presenten requerimientos de liquidez. I y II.- Los prospectos son publicados por la CNSF y autorizados por el Instituto Mexicano del Seguro Social por lo que nosotros no aplicamos ninguna política para captar un caso,
35
el calculo del Monto Constitutivo (prima emitida) se realiza utilizando el Sistema Único de Cotización proporcionado por la CNSF. III.- La Institución en cumplimiento a la circular no. S-22.15 realiza anualmente la verificación de sobrevivencia sobre toda la cartera vigente, además de que la 80 % de nuestros pensionados cuentan con un seguro para gastos funerarios con lo que el mismo beneficiario avisa de la muerte del pensionado. IV.- No existe un proceso de administración de siniestros, ya que para el ramo de Pensiones derivadas de la Seguridad Social los siniestros son la nómina mensual de nuestros pensionados, la cual se elabora con las condiciones pactadas a la contratación y se ajusta con el ingreso o egreso de beneficiarios ya sea por reconocimiento, prórroga de estudios o indicación del mismo Instituto Mexicano del Seguro Social. V.- No tenemos políticas de suscripción, ya que los prospectos son publicados por el IMSS y nosotros no tenemos ninguna intervención al respecto. Controles Implantados respecto del incremento de los gastos. La compañía mediante manuales y políticas internas tiene establecido el control de gastos estrictamente indispensables para el adecuado funcionamiento de la operación considerando el apego al presupuesto realizado anualmente. Los gastos de adquisición y operación de siniestros mensualmente son controlados por el área responsable mediante comparativos de real contra presupuesto, logrando identificar, medir y justificar las posibles variaciones existentes. Los Costos de Adquisición y Siniestralidad son controlados mediante comparativos contra presupuesto, estos costos son dependientes del comportamiento de la emisión de primas. I.-La distribución de nuestra cartera esta dada por el mismo Instituto Mexicano del Seguro Social, no por nosotros, es decir, el dictamina si una persona tiene derecho o no a la pensión y su ubicación geográfica dependerá de quien la solicita, en nuestro ramo esto no implica una alta concentración del riesgo, ya que el monto constitutivo transferido por el Instituto deberá ser suficiente para pagarle de por vida al pensionado. II.- La concentración sectorial del riesgo asegurado no aplica para la institución III.- Para el ramo de Pensiones derivadas de la Seguridad social en caso de una catástrofe, es decir, una alta mortalidad esto representaría una alta utilidad para nosotros.
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OTRAS NOTAS DE REVELACIÓN Auditor Externo Financiero: Nombre: C.P.C. Ricardo Santiago Beltrán García Cedula Profesional No. 1373511 Cedula CNSF: 0202 Auditor Externo Actuarial: Nombre: Act. Alberto Elizarraras Zuloaga Cedula Profesional No. 2302090 RAEA de la CNSF No. DAS-19-2004 Referente a los pagos de comisiones contingentes, se menciona lo siguiente: En el ejercicio 2007, Pensiones Banorte Generali mantuvo acuerdos para el pago de comisiones contingentes con los intermediarios y personas morales que se relacionan en la presente nota. El importe total de los pagos realizados en virtud de dichos acuerdos ascendió a $3,306.00 representando el 0.15% de la prima emitida por la institución en el mismo ejercicio. Se entiende por comisiones contingentes los pagos o compensaciones a personas físicas o morales que participaron en la intermediación o intervinieron en la contratación de los productos de seguros de Pensiones Banorte Generali, adicionales a las comisiones o compensaciones directas consideradas en el diseño de los productos. Las comisiones contingentes se refieren a las sobre comisiones, premios y convenciones que se les otorgan a los agentes de pensiones que sobrepasan los estándares mínimos de cumplimiento de meta que se les asigna durante el año, es decir, en general a nuestros agentes se les asigna un mínimo de cierres al mes, por cada cierre extra a este mínimo se les otorga un porcentaje adicional a la comisión directa, si al trimestre rebasa también el mínimo del período se le concede un premio y si al final del año la suma de toda su captación es superior al mínimo asignado entonces se les obsequia un lugar en nuestra convención anual. Pensiones Banorte Generali o alguno de sus accionistas NO mantiene participación en el capital social de las personas morales con las que se tiene celebrado contrato para el pago de comisiones contingentes.
___________________ Directos General. Dott. Luigi Sibeli. _________________________ Director de Auditoria. C.P.C David Guillén Zúñiga. __________________________________ Sub Director de Contabilidad. C.P. Luis Carlos Vazquez Gómez.
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