Anlegermesse 2. März 2012

Andrea Wentscher IR Manager Privatanleger

Ein Team. Ein Unternehmen. Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

Zukunftsgerichtete Aussagen Diese Präsentation enthält zukunftsgerichtete Aussagen, die Risiken und Ungewissheiten unterliegen, einschließlich Aussagen im Zusammenhang mit den voraussichtlich zu erzielenden Gewinnen aus den hier beschriebenen Angeboten. Diese Präsentation enthält eine Reihe von zukunftsgerichteten Aussagen insbesondere über zukünftige Ereignisse, zukünftige Wertentwicklung, Pläne, Strategien, Erwartungen, Ausblicke, Wettbewerbsumfeld, Regulierung sowie Angebot und Nachfrage. BASF hat diese zukunftsgerichteten Aussagen auf ihre Erwartungen hinsichtlich zukünftiger Ereignisse und Wertentwicklung gestützt. Die aktuelle Finanzlage der in dieser Präsentation beschriebenen Unternehmen kann aufgrund der Ungewissheit, die Schätzungen, Vorhersagen und Prognosen innewohnt, erheblich von den in den zukunftsgerichteten Aussagen getroffenen Voraussagen abweichen, und die Wertentwicklung kann besser oder schlechter sein als erwartet. In Anbetracht dieser Ungewissheiten sollten die Leser sich nicht übermäßig auf zukunftsgerichtete Aussagen verlassen. Die in zukunftsgerichteten Aussagen enthaltenen Schätzungen und Hypothesen werden dem Zeitpunkt ihrer Erstellung entsprechend dargestellt. Die Änderung der in dieser Präsentation enthaltenen Informationen bleibt dabei vorbehalten und BASF übernimmt keine Verpflichtung, die zukunftsgerichteten Aussagen und die damit verbundenen Schätzungen und Annahmen zu aktualisieren, sofern die geltenden Gesetze und Vorschriften dies nicht verlangen. Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

2

1 | BASF – The Chemical Company

2 | Zukunft gestalten: die BASF von morgen

3 | Nachhaltige Wertsteigerung

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

3

1 | BASF – The Chemical Company

2 | Zukunft gestalten: die BASF von morgen

3 | Nachhaltige Wertsteigerung

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

4

BASF – The Chemical Company Überblick  Weltweit führendes Chemieunternehmen Umsatz 2011: 73,5 Mrd. Euro EBIT vor Sondereinflüssen 2011: 8,4 Mrd. Euro  Nr. 1-3 Marktposition in über 75 % unserer Geschäfte  Kunden in mehr als 200 Ländern  Sechs Verbundstandorte und rund 370 Produktionsstandorte weltweit  Rund 111.000 Mitarbeiter weltweit  Hauptsitz in Ludwigshafen mit 10 Quadratkilometern Werksgelände  Ludwigshafen ist Technologieplattform und Kompetenzzentrum der BASF-Gruppe

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

5

Einzigartiges Verbundkonzept Kosteneinsparungen allein in Ludwigshafen >500 Mio. Euro p.a. BASF-Verbundstandort Ludwigshafen

Verbundkonzept  Wertschöpfungsketten von Grundchemikalien bis zu hochveredelten Produkten  Effizienter Einsatz von Nebenprodukten, Energie und Logistik  Weltweiter F&E-Verbund  Deutschliche Kostenvorteile und Energieeinsparungen  Verbundstandorte: Ludwigshafen (D), Antwerpen (Belgien), Nanjing (China), Kuantan (Malaysia), Freeport und Geismar (USA)

6Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

6

BASF heute – ein ausgewogenes Portfolio Gesamtumsatz 2011: 73,5 Mrd. € Umsatz nach Segmenten* (in Mrd. €)

Umsatz nach Regionen** 13,0

7.5

Chemicals

Europa 56% 11,0

Plastics

Nordamerika 20% 15,7

Performance Products

Functional Solutions

Asien Pazifik 18% 11,4 Südamerika, Afrika, Mittlerer Osten 6%

4,2

Agro

12,1

Oil & Gas * Ohne “Sonstige” 0

5000

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

10000

15000

20000

** Umsatz nach Sitz der Kunden

Rekordjahr 2011 Geschäftsentwicklung

FY 2011

vs. FY 2010

 Umsatz

73,5 Mrd. €

+15%

 EBITDA

12,0 Mrd. €

+8%

 EBIT vor Sondereinflüssen

8,4 Mrd. €

+4%

 EBIT

8,6 Mrd. €

+11%

6,2 Mrd. €

+36%

 Ergebnis je Aktie

6,74 €

+36%

 Bereinigtes Ergebnis je Aktie

6,26 €

+9%

 Jahresüberschuss nach Anteilen anderer Gesellschafter

 Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

7,1 Mrd. €

+10%

Ausblick der BASF Gruppe für 2012 

Wir streben an, bei Umsatz und Ergebnis der Betriebstätigkeit die Spitzenwerte des Jahres 2011 zu übertreffen.



In der ersten Hälfte des Jahres 2012 werden wir voraussichtliche die außerordentlich guten Werte der ersten beiden Quartale des Vorjahres nicht erreichen. Für das zweite Halbjahr erwarten wir, dass wir die Werte des Vorjahreszeitraums übertreffen werden.



Konkret: mit der Ausnahme des Segment Chemicals rechnen wir in allen unserer Geschäftssegmente mit einem Umsatz- und Ergebnisanstieg.



Wir wollen auch 2012 eine hohe Prämie auf unsere Kapitalkosten verdienen.

Berichtet am 24. Februar 2012 - Berichterstattung Gesamtjahr 2011 Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

1 | BASF – The Chemical Company

2 | Zukunft gestalten: die BASF von morgen

3 | Nachhaltige Wertsteigerung

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

10

Die BASF von morgen – Fahrplan bis zum Jahr 2020 

Wir schaffen Wert als ein Unternehmen



Wir streben an, Umsatz und Ergebnis deutlich zu steigern, mit einem Fokus auf aufstrebende Wachstumsmärkte



Erweiterung unseres Portfolios mit funktionalen Materialien und Lösungen



Nachhaltigkeit und Innovationen werden entscheidende Wachstumstreiber sein



Wir streben danach, langfristig Wert für unsere Aktionäre zu schaffen

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

11

Die BASF von morgen – Fahrplan bis zum Jahr 2020 

Wir schaffen Wert als ein Unternehmen



Wir streben an, Umsatz und Ergebnis deutlich zu steigern, mit einem Fokus auf aufstrebende Wachstumsmärkte



Erweiterung unseres Portfolios mit funktionalen Materialien und Lösungen



Nachhaltigkeit und Innovationen werden entscheidende Wachstumstreiber sein



Wir streben danach, langfristig Wert für unsere Aktionäre zu schaffen

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

12

Die BASF von morgen – Fahrplan bis zum Jahr 2020 

Wir schaffen Wert als ein Unternehmen



Wir streben an, Umsatz und Ergebnis deutlich zu steigern, mit einem Fokus auf aufstrebende Wachstumsmärkte



Erweiterung unseres Portfolios mit funktionalen Materialien und Lösungen



Nachhaltigkeit und Innovationen werden entscheidende Wachstumstreiber sein



Wir streben danach, langfristig Wert für unsere Aktionäre zu schaffen

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

13

Unsere Wachstumsund Profitabilitätsziele auf einen Blick

Wachstumsziele

Profitabilitätsziele

Jährliches Wachstum des Chemiemarktes um mindestens zwei Prozentpunkte übertreffen

Im Schnitt ein jährliche Prämie auf die Kapitalkosten von mindestens 2,5 Mrd. € verdienen

2015

Umsatz ca. 85 Mrd. €

EBITDA 15 Mrd. €

2020

Umsatz ca. 115 Mrd. €

EBITDA auf ca. 23 Mrd. € verdoppeln (verglichen mit 2010)

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

14

Stärkeres Wachstum als der Markt mit steigendem Anteil in Schwellenländern

Industrieländer*

Schwellenländer

2001 % des Umsatzes (28 Mrd. €**)

~ 78%

~ 22%

~ 66%

~ 34%

~55%

~ 45%

2010 % des Umsatzes (53 Mrd. €**)

2020 % des Umsatzes**

* BASF Definition: Industrieländer umfassen EU15, Norwegen, Schweiz, Nordamerika, Japan, Australien, Neuseeland ** Umsatz ohne Oil & Gas Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

15

Die BASF von morgen – Fahrplan bis zum Jahr 2020 

Wir schaffen Wert als ein Unternehmen



Wir streben an, Umsatz und Ergebnis deutlich zu steigern, mit einem Fokus auf aufstrebende Wachstumsmärkte



Erweiterung unseres Portfolios mit funktionalen Materialien und Lösungen



Nachhaltigkeit und Innovationen werden entscheidende Wachstumstreiber sein



Wir streben danach, langfristig Wert für unsere Aktionäre zu schaffen

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

16

Wir erweitern unser Portfolio in Richtung Systemlösungen

1960

1970

1980

1990

2000

2010

2020 

Chemie als Schlüsseltechnologie für funktionale Materialien und Lösungen



Tiefes Verständnis für die Wertschöpfungsketten der Kunden notwendig

Neue Moleküle Verbesserte Anwendungen Funktionale Materialien & Lösungen

Batterien, Membranen ...

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

17

Portfolio in Richtung Kundenbranchen entwickeln

Klassische Chemikalien

Chemieindustrie

2001 % des Umsatzes**

2010 % des Umsatzes**

2020 % des Umsatzes**

Maßgeschneiderte Produkte

Funktionale Materialien & Lösungen

Kundenbranchen*

~ 50%

~ 50%

~ 40%

~ 60%

~30%

~ 70%

* Landwirtschaft, Bau, Konsumgüter, Gesundheit & Ernährung, Electronik, Energie & Rohstoffe, Transport ** Umsatz ohne Oil & Gas Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

18

Die BASF von morgen – Fahrplan bis zum Jahr 2020 

Wir schaffen Wert als ein Unternehmen



Wir streben an, Umsatz und Ergebnis deutlich zu steigern, mit einem Fokus auf aufstrebende Wachstumsmärkte



Erweiterung unseres Portfolios mit funktionalen Materialien und Lösungen



Nachhaltigkeit und Innovationen werden entscheidende Wachstumstreiber sein



Wir streben danach, langfristig Wert für unsere Aktionäre zu schaffen

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

19

Chemie als Erfolgsfaktor für viele Kundenindustrien Nachhaltigkeit in Kundenindustrien wird unsere innovativen Wachstumsfelder weiter vorantreiben Kundenbranchen

Wachstumsfelder*

Transport

Bau

Konsumgüter

Gesundheit & Ernährung

Electronik

Landwirtschaft

Energie & Rohstoffe

Batterien

Wärmemanagement

Enzyme

Medizinprodukte

Organische Elektronik

Pflanzenbiotechnologie

Energiemanagement

Functional Crop Care

Recycling Seltener Erden

Leichtbau Wärmemanagement

Windenergie Wasseraufbereitung

Stetiger Zufluss von neuen Wachstumsfeldern * Beinhaltet Wachstumsfelder, die derzeit evaluiert werden Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

20

Gebündelte Kompetenzen: Der Smart forvision Gemeinsames Konzeptfahrzeug von Daimler und BASF LeichtbauSicherheitszelle

Transparente Organische Solarzellen und Organische Leuchtdioden

Hochleistungsschaumstoff E-Textilien Infrarot-reflektierende Folie Infrarot-reflektierendes Lacksystem

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

Komfortsitz

Kunststoff-Felge

21

Beachtliche Chancen in der Windenergie Umsatzpotenzial bis 2020: ca. 300 Millionen € Rotorblätter  Epoxidharzsysteme und Klebstoffe (Intermediates)  Lack (Coatings)  Kernschäume (Plastics)

Rotorblätter Gondel

Turm und Fundament

Turm und Fundament  Vergussmörtel und Betonzusatzmittel (Construction Chemicals)  Lack (Coatings) Gondel  Hydraulikflüssigkeit und Getriebeöle (Performance Chemicals)

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

22

Ziel bis 2020: 7 Mrd. € EBITDA-Beitrag aus Innovationen Umsatz und EBITDA durch Innovationen in Milliarden €

Umsatz aus Innovationen, die in den letzten 5 Jahren eingeführt wurden

~30

Umsatz aus Innovationen, die in den letzten 10 Jahren eingeführt wurden

~10 ~7

EBITDA aus Innovationen, die in den letzten 5 Jahren eingeführt wurden

EBITDA aus Innovationen, die in den letzten 10 Jahren eingeführt wurden

~2,5 2015

2020

Ausgaben für F&E in Höhe von ca. 3 % des Umsatzes (ohne Oil & Gas) pro Jahr Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

23

Die BASF von morgen – Fahrplan bis zum Jahr 2020 

Wir schaffen Wert als ein Unternehmen



Wir streben an, Umsatz und Ergebnis deutlich zu steigern, mit einem Fokus auf aufstrebende Wachstumsmärkte



Erweiterung unseres Portfolios mit funktionalen Materialien und Lösungen



Nachhaltigkeit und Innovationen werden entscheidende Wachstumstreiber sein



Wir streben danach, langfristig Wert für unsere Aktionäre zu schaffen

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

24

1 | BASF – The Chemical Company

2 | Zukunft gestalten: die BASF von morgen

3 | Nachhaltige Wertsteigerung

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

25

Attraktive Dividendenpolitik Rekorddividende Dividende je Aktie (€) Proposal

2.50

2.20 1.95 1.95 1.70 1.50

0.70 0.70

0.85

1.00

 Dividendenvorschlag: 2,50€ pro Aktie  Attraktive Dividendenrendite von 4,6% in 2011*  Durchschnittliche jährliche Dividendenerhöhung von 15% in den letzten 10 Jahren  Dividendenrendite seit 2002 in jedem Jahr über 3%

2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Dividendenrendite* 3,9% 3,1% 3,2% 3,1% 4,1% 3,8% 7,0% 3,9% 3,7% 4,6% * Dividendenrendite basierend auf dem Jahresschlusskurs ** CAGR = durchschnittliche jährliche Dividendenerhöhung Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

Dividendenpolitik Wir streben weiterhin an, die Dividende jährlich zu steigern, sie zumindest aber auf dem Niveau des jeweiligen Vorjahres zu halten. 26

Nachhaltig Wert schaffen Durchschnittliche Wertentwicklung (in %*)

1. Januar 2012 – 28. Februar 2012

BASF

EuroStoxx 50 Return

DAX

+23,4%

+9,1%

+16,8%

-10

0

10

20

30

* bei Wiederanlage der Dividende Quelle: Deutsche Börse Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

27

Nachhaltig Wert schaffen Durchschnittliche jährliche Steigerung (in %*)

Januar 2002 – Dezember 2012

+14,1% p.a.

BASF

EuroStoxx 50 Return

-2,2% p.a.

DAX

+1,4% p.a.

-10

-5

0

5

10

15

20

* bei Wiederanlage der Dividende Quelle: Deutsche Börse Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

28

Die BASF von morgen – Fahrplan bis zum Jahr 2020 

Wir schaffen Wert als ein Unternehmen



Wir streben an, Umsatz und Ergebnis deutlich zu steigern, mit einem Fokus auf aufstrebende Wachstumsmärkte



Erweiterung unseres Portfolios mit funktionalen Materialien und Lösungen



Nachhaltigkeit und Innovationen werden entscheidende Wachstumstreiber sein



Wir streben danach, langfristig Wert für unsere Aktionäre zu schaffen

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

29

Wir stehen Ihnen gerne für Fragen zur Verfügung Kontakt zum BASF Investor Relations Team  Telefon: 0621/60-48230  E-Mail: [email protected]  Homepage: www.basf.de/aktie  Mobile Website: mobil.basf.de/aktie  Twitter: @BASF_IR

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

30

Anlegermesse 2012 - 2. März 2012 in Frankfurt am Main

31