Deutsche Asset Management
Deutsche Asset Management S.A.
DB Opportunity Halbjahresbericht 2016 Fonds Luxemburger Rechts
Zusätzliche Informationen für Anleger in der Bundesrepublik Deutschland Verkaufsprospekt, Verwaltungsreglement, „Wesentliche Anlegerinformationen“, Halbjahres- und Jahresberichte, Ausgabeund Rücknahmepreise sind kostenlos bei der Verwaltungsgesellschaft sowie den Zahl- und Informationsstellen erhältlich. Rücknahme- und Umtauschanträge können bei den deutschen Zahlstellen eingereicht werden. Sämtliche Zahlungen (Rücknahmeerlöse, etwaige Ausschüttungen und sonstige Zahlungen) werden durch die deutschen Zahlstellen an die Anleger ausgezahlt. Die Ausgabe- und Rücknahmepreise der Anteile sowie etwaige Mitteilungen an die Anteilinhaber werden grundsätzlich im Internet unter www.dws.de veröffentlicht. Sofern in einzelnen Fällen eine Veröffentlichung in einer Tageszeitung oder im RESA (Recueil Electronique des Sociétés et Associations) in Luxemburg gesetzlich vorgeschrieben ist, erfolgt die Veröffentlichung in Deutschland im Bundesanzeiger.
Vertriebs-, Zahl- und Informationsstellen für Deutschland sind: Deutsche Bank AG Taunusanlage 12 D-60325 Frankfurt am Main und deren Filialen Deutsche Bank Privat- und Geschäftskunden AG Theodor-Heuss-Allee 72 D-60486 Frankfurt am Main und deren Filialen
Inhalt
Halbjahresbericht 2016 vom 1.1.2016 bis 30.6.2016 Hinweise
2
Halbjahresbericht
2016
DB Opportunity
Vermögensaufstellung zum Halbjahresabschluss
4
6
1
Hinweise Für den in diesem Bericht genannten
der entsprechende Vergleichsindex –
Ausgabe- und Rücknahmepreise
Fonds gilt das Luxemburger Recht.
soweit vorhanden – dargestellt. Alle
Die jeweils gültigen Ausgabe- und
Grafik- und Zahlenangaben geben den
Rücknahmepreise sowie alle sonstigen
Wertentwicklung
Stand vom 30. Juni 2016 wieder
Informationen für die Anteilinhaber
Der Erfolg einer Investmentfondsanlage
(sofern nichts anderes angegeben ist).
können jederzeit am Sitz der Verwal
wird an der Wertentwicklung der Anteile
tungsgesellschaft sowie bei den
gemessen. Als Basis für die Wert
Verkaufsprospekte
Zahlstellen erfragt werden. Darüber
berechnung werden die Anteilwerte
Der Kauf von Fondsanteilen erfolgt auf
hinaus werden die Ausgabe- und
(=Rücknahmepreise) herangezogen,
Grundlage des zzt. gültigen Verkaufs
Rücknahmepreise in jedem Vertriebsland
unter Hinzurechnung zwischenzeitlicher
prospekts und Verwaltungsreglements
in geeigneten Medien (z. B. Internet,
Ausschüttungen, die z. B. im Rahmen
sowie des Dokuments „Wesentliche
elektronische Informationssysteme,
der Investmentkonten bei der Deutsche
Anlegerinformationen“, ergänzt durch
Zeitungen, etc.) veröffentlicht.
Asset Management S.A. kostenfrei
den jeweiligen letzten geprüften
reinvestiert werden. Angaben zur
Jahresbericht und zusätzlich durch den
bisherigen Wertentwicklung erlauben
jeweiligen Halbjahresbericht, falls ein
keine Prognosen für die Zukunft.
solcher jüngeren Datums als der letzte
Darüber hinaus ist in dem Bericht auch
Jahresbericht vorliegt.
Zum 17. März 2016 wurden die folgenden Gesellschaften umbenannt: Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH in Deutsche Asset Management Investment GmbH Deutsche Asset & Wealth Management International GmbH in Deutsche Asset Management International GmbH Deutsche Asset & Wealth Management Investment S.A. in Deutsche Asset Management S.A.
2
Halbjahresbericht
DB Opportunity DB Opportunity Wertentwicklung im Überblick ISIN
6 Monate
LU0139429517 -0,9% Wertentwicklung nach BVI-Methode, d. h. ohne Berücksichtigung des Ausgabeaufschlages. Wertentwicklungen der Vergangenheit ermöglichen keine Prognose für die Zukunft. Stand: 30.6.2016 Angaben auf Euro-Basis
4
Vermögensaufstellung zum Halbjahresabschluss
DB Opportunity Vermögensaufstellung zum 30.06.2016 Wertpapierbezeichnung
Stück Käufe/ Verkäufe/ bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in 1000 im Berichtszeitraum
Börsengehandelte Wertpapiere
Kurswert %-Anteil in am FondsEUR vermögen
503 131 423,65
99,59
Verzinsliche Wertpapiere 0,0000 % European Investment Bank 14/15.07.24 MTN (XS1133551405). . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 0,0000 % Hessen 14/26.11.19 S.1415 LSA (DE000A1RQCB0). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 0,0000 % Invest.bk. Schleswig Holstein 14/20.11.19 S.1 IHS (DE000A13SL42) . . . . . EUR 0,0000 % Landwirts. Rentenbank 12/11.01.19 S.1050 MTN (XS0730678801). . . . . . . . . . . . EUR 0,0000 % Landwirts. Rentenbank 15/13.04.21 S.1068 MTN (XS0875263724). . . . . . . . . . . . EUR 0,0000 % Niedersachsen 13/10.04.17 A.577 LSA (DE000A1X3MH0) . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 0,0000 % Nordrhein-Westfalen 13/15.09.17 R.1270 MTN LSA (DE000NRW22T0) . . . . . . EUR 0,0000 % Rheinland-Pfalz 12/29.11.16 LSA (DE000RLP0397) . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 0,0000 % Schleswig-Holstein 12/11.12.17 A.1 LSA (DE000SHFM279). . . . . . . . . . . . . . EUR 1,0000 % Erste Abwicklungsanstalt 15/16.06.17 MTN Reg.S (XS1246817669). . . . . . . . . . . . . USD 0,5000 % European Investment Bank 13/15.08.16 (US298785GD26). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . USD 0,7551 % FMS Wertmanagement 15/01.10.20 IHS MTN (XS1299717543). . . . . . . . . . . . . . . USD 0,7484 % FMS Wertmanagement 16/16.01.18 S.50119 IHS MTN (XS1345352881) . . . . . . . USD 0,5000 % KfW 14/15.07.16 (US500769GE81). . . . . . . . USD 0,5000 % KfW 15/15.09.16 (US500769GN80). . . . . . . . USD 0,9313 % Landwirtschaftliche Rentenbank 16/03.06.21 Reg S (XS1425202576). . . . . . . USD 0,8864 % Nordrhein-Westfalen 15/17.09.18 R.1375 MTN LSA (XS1292009955). . . . . . . . USD 0,7966 % NRW.BANK 14/18.06.18 MTN (XS1078021349). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . USD 1,0000 % NRW.BANK 14/22.05.17 A.054 IHS MTN (XS1070002594). . . . . . . . . . . . . . . . . . USD
10 000
% 102,0810 10 208 100,00 2,02
15 000
% 100,9110 15 136 650,00 3,00
13 900
% 100,9440 14 031 216,00 2,78
18 470
9 470
% 100,9445 18 644 449,15 3,69
10 000
10 000
% 101,2875 10 128 750,00 2,00
30 000
% 100,4570 30 137 100,00 5,97
10 000 6 000
% 100,4300 10 043 000,00 1,99
10 000 9 500
% 100,1520 10 015 200,00 1,98
6 000 20 000
20 000
67 900 23 000
% 100,5175
6 031 050,00 1,19
% 100,1390 18 021 956,27 3,57 % 99,9937 61 095 763,79 12,09
23 000 % 99,5335 20 599 932,51 4,08
60 000 60 000 65 600 43 000
% 100,0160 53 999 460,09 10,69 % 100,0023 59 031 322,60 11,68 % 100,0015 38 694 002,52 7,66
32 000
32 000 % 99,8320 28 746 729,06 5,69
27 500
27 500
37 000
37 000 % 99,8510 33 244 731,40 6,58
45 000
% 100,0020 24 746 288,13 4,90
% 100,2040 40 575 722,13 8,03
Summe Wertpapiervermögen
503 131 423,65
99,59
Derivate Bei den mit Minus gekennzeichneten Beständen handelt es sich um verkaufte Positionen Devisen-Derivate
152 240,86 0,03
Devisenterminkontrakte (Verkauf) Offene Positionen USD/EUR 54,00 Mio.. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
152 240,86 0,03
Bankguthaben
1 699 520,00 0,34
Verwahrstelle (täglich fällig) EUR - Guthaben. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR 1 050 888,62 % 100 Guthaben in sonstigen EU/EWR-Währungen. . . . . . . . . . EUR 17,00 % 100
1 050 888,62 0,21 17,00 0,00
Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen Hongkong Dollar. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . HKD Japanische Yen. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . JPY US Dollar. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . USD
14,76 % 100 2 011,00 % 100 720 783,69 % 100
Sonstige Vermögensgegenstände Zinsansprüche. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR
522 594,96 522 594,96 % 100
Summe der Vermögensgegenstände 1)
6
1,71 0,00 17,61 0,00 648 595,06 0,13 0,10
522 594,96 0,10 505 505 779,47 100,06
DB Opportunity Wertpapierbezeichnung
Stück Käufe/ Verkäufe/ bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in 1000 im Berichtszeitraum
Sonstige Verbindlichkeiten
Kurswert %-Anteil in am FondsEUR vermögen
-309 316,42
Verbindlichkeiten aus Kostenpositionen. . . . . . . . . . . . . . EUR Verbindlichkeiten aus Steuern. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . EUR
-246 716,76 % 100 -62 599,66 % 100
Fondsvermögen
-0,06
-246 716,76 -0,05 -62 599,66 -0,01 505 196 463,05 100,00
Anteilwert 13 172,57 Umlaufende Anteile
38 352,150
Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.
Devisenkurse (in Mengennotiz)
per 30.06.2016
Hongkong Dollar. . . . . . . . . . . . . . . . . HKD Japanische Yen. . . . . . . . . . . . . . . . . . JPY US Dollar. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . USD
8,622700 = EUR 1 114,170000 = EUR 1 1,111300 = EUR 1
Erläuterungen zur Bewertung Die Anteilwerte werden von der Verwaltungsgesellschaft ermittelt sowie die Bewertung der Vermögenswerte des Fondsvermögens durchgeführt. Die grundsätzliche Kursversorgung sowie die Preisvalidierung erfolgen nach den von der Verwaltungsgesellschaft auf der Grundlage der in den gesetzlichen Bestimmungen/Verordnungen bzw. im Prospekt des Fonds definierten Grundsätze für Bewertungsmethoden eingeführten Verfahren. Sofern keine handelbaren Kurse vorliegen, werden Bewertungsmodelle zur Preisermittlung (abgeleitete Verkehrswerte) genutzt, die zwischen State Street Bank Luxemburg als externem Price Service Provider und Verwaltungsgesellschaft abgestimmt sind und sich so weit als möglich auf Marktparameter stützen. Diese Vorgehensweise unterliegt einem permanenten Kontrollprozess. Preisauskünfte Dritter werden durch andere Preisquellen, modellhafte Rechnungen oder durch andere geeignete Verfahren auf Plausibilität geprüft. Die in diesem Bericht ausgewiesenen Anlagen werden nicht zu abgeleiteten Verkehrswerten bewertet.
Fußnoten 1)
Beinhaltet, sofern vorhanden, keine Positionen mit negativem Bestand.
Während des Berichtszeitraums abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag) Wertpapierbezeichnung
Stück Käufe bzw. Whg. bzw. in 1000 Zugänge
Verkäufe bzw. Abgänge
Wertpapierbezeichnung
Stück Käufe bzw. Whg. bzw. in 1000 Zugänge
Verkäufe bzw. Abgänge
Börsengehandelte Wertpapiere
An organisierten Märkten zugelassene oder in diese einbezogene Wertpapiere
Verzinsliche Wertpapiere
Verzinsliche Wertpapiere
0,0420 % Erste Abwicklungsanstalt 12/15.08.16 MTN (DE000EAA0CH3). . . EUR 0,0000 % Hessen 11/02.03.16 S.1105 LSA (DE000A0Z1Q15) . . . . . . . . . . . . . . EUR 0,2520 % Nordrhein-Westfalen 12/11.01.16 MTN LSA (DE000NRW0D02). . . . . . . . . EUR 0,6250 % FMS Wertmanagement 13/18.04.16 MTN IHS (US30254WAB54). . . . . . . . . . USD 0,6250 % L-Bank B-W-Förderbank 13/16.02.16 S.5417 MTN (XS0889239876) . . . . . . . . USD 0,5000 % L-Bank B-W-Förderbank 14/01.06.16 S.5524 MTN (XS1072857920) . . . . . . . . USD
10 000
0,0000 % US Treasury 15/14.01.16 (US912796GX17) . . . . . . . . . . . . . . . . . . USD
20 000
10 000 10 000 97 000 22 500 32 000
7
DB Opportunity Derivate (in Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumina der Optionsgeschäfte, bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe) Volumen in 1000 Terminkontrakte Devisenterminkontrakte Verkauf von Devisen auf Termin USD/EUR
8
EUR 294 194
Vorstand
Abschlussprüfer
Dirk Bruckmann (seit dem 14.1.2016)
KPMG Luxembourg
Vorsitzender
Société coopérative
Deutsche Asset Management S.A.
Deutsche Asset Management
39, Avenue John F. Kennedy
2, Boulevard Konrad Adenauer
Investment GmbH,
L-1855 Luxemburg
L-1115 Luxemburg
Frankfurt am Main
Verwaltungsgesellschaft, Zentralverwaltung, Transferstelle, Registerstelle und Hauptvertriebsstelle
Eigenkapital per 31.12.2015: 251,7 Mio. Euro vor Gewinnverwendung
Verwahrstelle Ralf Rauch Deutsche Asset Management S.A.,
State Street Bank Luxembourg S.C.A.
Aufsichtsrat
Luxemburg
49, Avenue John F. Kennedy
Holger Naumann
Martin Schönefeld
Vorsitzender
Deutsche Asset Management S.A.,
Deutsche Asset Management
Luxemburg
L-1855 Luxemburg
Deutsche Asset Management
Investment GmbH, Frankfurt am Main Nathalie Bausch
Fondsmanager
Barbara Schots
Investment GmbH
Deutsche Asset Management S.A.,
Mainzer Landstraße 11-17
Luxemburg
D-60329 Frankfurt am Main
Deutsche Bank Luxembourg S.A., Luxemburg
Vertriebs-, Zahl- und Informationsstelle
Reinhard Bellet
LUXEMBURG
Deutsche Bank AG,
Deutsche Bank Luxembourg S.A.
Frankfurt am Main
2, Boulevard Konrad Adenauer L-1115 Luxemburg
Marzio Hug Deutsche Bank AG, London Stefan Kreuzkamp (seit dem 1.2.2016) Deutsche Asset Management Investment GmbH, Frankfurt am Main Frank Krings (seit dem 10.5.2016) Deutsche Bank Luxembourg S.A., Luxemburg Dr. Matthias Liermann Deutsche Asset Management Investment GmbH, Frankfurt am Main
Stand: 31.7.2016
Deutsche Asset Management S.A. 2, Boulevard Konrad Adenauer L-1115 Luxemburg Tel.: +352 4 21 01-1 Fax: +352 4 21 01-9 00
