ComStage Alpha Dividende Plus UCITS ETF Ein richtlinienkonformes Sondervermögen deutschen Rechts.

Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 28. Februar 2017

Es können keine Anteile auf der Basis von Finanzberichten gezeichnet werden. Anteilszeichnungen sind nur gültig, wenn sie auf der Basis des Verkaufsprospektes und den wesentlichen Anlegerinformationen mit dem letzten erhältlichen Jahresbericht und dem eventuell danach veröffentlichten Halbjahresbericht vorgenommen werden.

Inhaltsverzeichnis: Vermögensübersicht zum 28. Februar 2017 …...……………………………………………………………..1 Vermögensaufstellung zum 28. Februar 2017….……………………………………………………………..2 Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV……………...…………………………..…………………………………...8

ii

ComStage Alpha Dividende Plus UCITS ETF Vermögensübersicht zum 28. Februar 2017 Kurswert in EUR

Kurswert in EUR

% des Fondsvermögens

18.099.761,30 17.269.792,62

100,36 95,75 1,96 0,94 12,20 4,89 0,95 3,75 3,70 0,93 22,35 1,97 4,73 0,94 4,83 2,84 1,88 2,89 9,61 1,94 2,96 9,51

Derivate Forderungen Bankguthaben

138.341,97 60.762,45 630.864,26

0,77 0,34 3,50

II. Verbindlichkeiten

-64.280,36

-0,36

18.035.480,94

100,00 1)

I.

Vermögensgegenstände 1. Aktien - Aeronautik und Weltraum - Audiovisuelle Industrie - Banken - Bau und Baustoffe - Büroausstattung - Chemische Industrie - Einzelhandel - Elektrik / Elektronik - Energieversorger - Landwirtschaft und Fischerei - Maschinenbau und Fahrzeugbau - Papier und andere Basisprodukte - Pharmaindustrie / Biotech - Real Estate - Sonstige industrielle Werte - Sonstiges - Telekommunikation - Transportation - Verbrauchsgüter - Versicherungen 2. 3. 4.

III. Fondsvermögen

352.839,80 169.136,14 2.200.888,75 881.234,96 170.749,46 676.987,29 666.578,34 168.222,37 4.030.058,95 355.523,91 853.914,53 169.503,51 870.522,95 512.503,96 338.797,95 521.888,73 1.733.217,67 349.604,76 533.054,21 1.714.564,38

1

ComStage Alpha Dividende Plus UCITS ETF Vermögensaufstellung zum 28. Februar 2017 ISIN

Gattungsbezeichnung

Börsengehandelte Wertpapiere Aktien Inland DE0008404005 Allianz SE vink.Namens-Aktien o.N. DE000BASF111 BASF SE Namens-Aktien o.N. DE000BAY0017 Bayer AG Namens-Aktien o.N. DE0005190003 Bayerische Motoren Werke AG Stammaktien EO 1 DE0007100000 Daimler AG Namens-Aktien o.N. DE0008232125 Deutsche Lufthansa AG vink.NamensAktien o.N. DE0005552004 Deutsche Post AG Namens-Aktien o.N. DE0005557508 Deutsche Telekom AG Namens-Aktien o.N. DE000EVNK013 Evonik Industries AG Namens-Aktien o.N. DE0008402215 Hannover Rück SE Namens-Aktien o.N. DE0008430026 Münchener Rückvers.-Ges. AG vink.Namens-Aktien o.N. DE000PSM7770 ProSiebenSat.1 Media SE NamensAktien o.N. DE0007236101 Siemens AG Namens-Aktien o.N. DE000A1ML7J1 Vonovia SE Namens-Aktien o.N.

Ausland IT0001233417 ES0167050915 US02209S1033 US0236081024 IT0000062072 US00206R1023 IT0003506190 FR0000120628 GB0002634946 ES0113211835 ES0113679I37 GB0000811801 FR0000131104 US0970231058 FR0000120503 FR0000120172 FR0000121261 US17275R1023 US1912161007 US2091151041 FR0000045072 DK0010274414 ES0126775032 NO0010031479 US25746U1097 US2333311072 US26441C2044 FR0010908533 PTEDP0AM0009 FI0009007884 IT0003128367 US29364G1031 FR0010221234 ES0118900010

A2A S.p.A. Azioni nom. EO 0,52 ACS, Act.de Constr.y Serv. SA Acciones Port. EO -,50 Altria Group Inc. Registered Shares DL -,333 Ameren Corp. Registered Shares DL ,01 Assicurazioni Generali S.p.A. Azioni nom. EO 1 AT & T Inc. Registered Shares DL 1 Atlantia S.p.A. Azioni Nom. EO 1 AXA S.A. Actions Port. EO 2,29 BAE Systems PLC Registered Shares LS -,025 Banco Bilbao Vizcaya Argent. Acciones Nom. EO 0,49 Bankinter S.A. Acciones Nom. EO -,30 Barratt Developments PLC Registered Shares LS -,10 BNP Paribas S.A. Actions Port. EO 2 Boeing Co. Registered Shares DL 5 Bouygues S.A. Actions Port. EO 1 Carrefour S.A. Actions Port. EO 2,5 Cie Génle Éts Michelin SCpA Actions Nom. EO 2 Cisco Systems Inc. Registered Shares DL-,001 Coca-Cola Co., The Registered Shares DL -,25 Consolidated Edison Inc. Registered Shares DL -,01 Crédit Agricole S.A. Actions Port. EO 3 Danske Bank AS Navne-Aktier DK 10 Distribuidora Intl de Alim.SA Acciones Port. EO -,10 DNB ASA Navne-Aksjer A NK 10 Dominion Resources Inc.(New) Registered Shares o.N. DTE Energy Co. Registered Shares o.N. Duke Energy Corp. (New) Registered Shares New DL -,001 Edenred S.A. Actions Port. EO 2 EDP - Energias de Portugal SA Acçoes Nom. EO 1 Elisa Oyj Registered Shares Class A o.N. ENEL S.p.A. Azioni nom. EO 1 Entergy Corp. Registered Shares DL ,01 Eutelsat Communications Actions Port. EO 1 Ferrovial S.A. Acciones Port. EO -,20

Markt

Stück bzw. Anteile bzw. Whg. in 1.000

Bestand 28.02.2017

Käufe/ Verkäufe/ Zugänge Abgänge im Berichtszeitraum

Kurs

Kurswert in EUR

% des Fondsvermögens

STK STK STK

1.047 1.917 1.607

443 851 932

EUR 49 EUR 172 EUR

164,200 87,900 103,800

171.917,40 168.504,30 166.806,60

0,95 0,93 0,92

STK STK

1.995 2.532

964 1.224

EUR EUR

84,370 68,640

168.318,15 173.796,48

0,93 0,96

STK STK

12.722 5.364

12.787 2.504

65 EUR EUR

13,830 32,375

175.945,26 173.659,50

0,98 0,96

STK

10.622

5.214

EUR

16,310

173.244,82

0,96

STK STK

5.649 1.608

3.412 720

434 EUR EUR

30,310 106,600

171.221,19 171.412,80

0,95 0,95

STK

970

468

EUR

178,400

173.048,00

0,96

STK STK STK

4.468 1.396 5.277

4.718 719 2.951

2.347 EUR 78 EUR EUR EUR

37,855 122,800 32,890

169.136,14 171.428,80 173.560,53 2.401.999,97

0,94 0,95 0,96 13,32

STK

135.886

73.011

4.859 EUR

1,311

178.146,55

0,99

STK

5.793

2.630

EUR

29,625

171.617,63

0,95

STK

2.478

1.190

89 USD

74,920

174.714,62

0,97

STK

3.404

1.564

USD

54,690

175.197,40

0,97

STK STK STK STK

11.815 4.391 7.937 7.720

6.187 2.172 8.357 3.567

1.519 EUR USD 3.933 EUR 146 EUR

13,520 41,790 22,100 22,270

159.738,80 172.689,53 175.407,70 171.924,40

0,89 0,96 0,97 0,95

STK

23.984

23.984

GBP

6,300

176.951,87

0,98

STK STK

27.831 23.958

27.831 25.441

EUR 13.888 EUR

6,178 7,279

171.939,92 174.390,28

0,95 0,97

STK STK STK STK STK

28.406 3.118 1.037 5.000 7.779

28.406 1.442 1.037 5.000 4.187

GBP 79 EUR USD EUR EUR

5,115 55,130 180,230 36,370 22,540

170.156,56 171.895,34 175.887,93 181.850,00 175.338,66

0,94 0,95 0,98 1,01 0,97

STK

1.620

771

EUR

106,050

171.801,00

0,95

STK

5.375

2.744

246 USD

34,180

172.894,32

0,96

STK

4.392

4.392

USD

41,960

173.431,51

0,96

STK STK STK

2.481 14.912 5.297

1.265 6.344 2.553

USD 1.007 EUR 354 DKK

77,040 11,395 234,200

179.876,00 169.922,24 166.901,98

1,00 0,94 0,93

STK STK

35.162 10.768

20.462 4.899

EUR 1.620 NOK

5,241 137,500

184.284,04 166.724,85

1,02 0,92

STK STK

2.442 1.854

1.232 873

USD USD

77,640 101,380

178.427,33 176.885,49

0,99 0,98

STK STK

2.302 8.311

2.438 4.156

1.277 USD EUR

82,550 21,360

178.835,03 177.522,96

0,99 0,98

STK

59.873

32.820

EUR

2,919

174.769,29

0,97

STK STK

5.467 43.207

5.773 45.663

2.865 EUR 22.991 EUR

31,470 4,052

172.046,49 175.074,76

0,95 0,97

STK

2.464

2.603

1.306 USD

76,660

177.762,32

0,99

STK STK

9.787 10.302

9.787 5.717

EUR EUR

18,555 17,905

181.597,79 184.457,31

1,01 1,02

2

FI0009007132 ES0116870314 US3696041033 SE0000106270 ES0144580Y14 NL0011821202 US4592001014 BE0003565737 NL0000009827 GB0005603997 ES0124244E34 GB0031274896 US5801351017 US58933Y1055 ES0105025003 GB00B08SNH34 FI0009013296 NL0010773842 FI0009005318 FR0000133308 US7127041058 US7170811035 US7181721090 US7234841010 IT0003796171 US69351T1060 BE0003810273 US7445731067 NL0000379121 FR0000131906 FI0009003305 FR0000120578 US80589M1027 FR0000121972 SE0000148884 IT0003153415 BE0003470755 US8425871071 GB0007908733 FR0010613471 SE0007100599 SE0000242455 CH0008742519 US87612E1064 SE0000667925 IT0003242622 CH0244767585 FR0000124711 NL0012171433 NL0000009355

Fortum Oyj Registered Shares EO 3,40 Gas Natural SDG S.A. Acciones Port. EO 1 General Electric Co. Registered Shares DL -,06 H & M Hennes & Mauritz AB NamnAktier B SK 0,125 Iberdrola S.A. Acciones Port. EO -,75 ING Groep N.V. Aandelen op naam EO -,01 Intl Business Machines Corp. Registered Shares DL -,20 KBC Groep N.V. Parts Sociales Port. o.N. Koninklijke DSM N.V. Aandelen op naam EO 1,50 Legal & General Group PLC Registered Shares LS -,025 Mapfre S.A. Acciones Nom. EO -,10 Marks & Spencer Group PLC Registered Shares LS -,25 McDonald's Corp. Registered Shares DL-,01 Merck & Co. Inc. Registered Shares DL-,01 Merlin Properties SOCIMI S.A. Acciones Nominativas EO 1 National Grid PLC Reg. Shares New LS -,11395 Neste Oyj Registered Shs o.N. NN Group N.V. Aandelen aan toonder EO -,12 Nokian Renkaat Oyj Registered Shares EO 0,2 Orange S.A. Actions Port. EO 4 People's United Financial Inc. Registered Shares DL -,01 Pfizer Inc. Registered Shares DL -,05 Philip Morris Internat. Inc. Registered Shares o.N. Pinnacle West Capital Corp. Registered Shares o.N. Poste Italiane S.p.A. Azioni nom. EO ,51 PPL Corp. Registered Shares DL-,01 Proximus S.A. Actions au Porteur o.N. Public Service Ent. Group Inc. Registered Shares o.N. Randstad Holding N.V. Aandelen aan toonder EO 0,10 Renault S.A. Actions Port. EO 3,81 Sampo OYJ Registered Shares Cl.A o.N. Sanofi S.A. Actions Port. EO 2 SCANA Corp. Registered Shares o.N. Schneider Electric SE Actions Port. EO 4 Skandinaviska Enskilda Banken NamnAktier A (fria) SK 10 Snam S.p.A. Azioni nom. o.N. Solvay S.A. Actions au Porteur A o.N. Southern Co., The Registered Shares DL 5 SSE PLC Shs LS-,50 SUEZ ENVIRONNEMENT CO. S.A. Actions Port. EO 4 Svenska Handelsbanken AB NamnAktier A (fria) SK 1,433 Swedbank AB Namn-Aktier A o.N. Swisscom AG Namens-Aktien SF 1 Target Corp. Registered Shares DL ,0833 TeliaSonera AB Namn-Aktier SK 3,20 Terna Rete Elettrica Nazio.SpA Azioni nom. EO -,22 UBS Group AG Namens-Aktien SF -,10 Unibail-Rodamco SE Actions Port. EO 5 Unilever N.V. Anrechte (CVA) Unilever N.V. Cert.v.Aandelen EO-,16

STK

11.995

11.995

EUR

14,490

173.807,55

0,96

STK

9.486

5.231

145 EUR

18,375

174.305,25

0,97

STK

5.966

5.966

USD

29,810

167.369,15

0,93

STK STK

6.654 28.362

6.654 28.362

SEK EUR

238,600 6,274

165.898,06 177.943,19

0,92 0,99

STK

12.942

5.721

EUR

13,015

168.440,13

0,93

STK

1.009

456

16 USD

179,820

170.749,46

0,95

STK

2.968

3.151

1.714 EUR

57,740

171.372,32

0,95

STK

2.808

2.808

EUR

62,000

174.096,00

0,97

STK STK

60.198 59.435

27.329 27.162

GBP 1.510 EUR

2,483 2,921

175.045,83 173.609,64

0,97 0,96

STK

45.055

25.008

GBP

3,348

176.653,17

0,98

STK

1.422

1.422

USD

127,650

170.824,68

0,95

STK

2.781

2.781

USD

65,870

172.392,69

0,96

STK

15.715

15.715

EUR

10,715

168.386,23

0,93

STK STK

15.103 4.976

15.103 4.976

GBP EUR

9,775 32,880

172.891,24 163.610,88

0,96 0,91

STK

5.829

2.823

35 EUR

29,325

170.935,43

0,95

STK STK

4.666 11.978

4.666 6.061

EUR EUR

37,130 14,265

173.248,58 170.866,17

0,96 0,95

STK STK

9.456 5.463

4.221 2.862

371 USD USD

19,200 34,120

170.859,40 175.416,49

0,95 0,97

STK

1.757

930

80 USD

109,350

180.809,29

1,00

STK

2.294

1.079

USD

82,190

177.436,34

0,98

STK STK STK

29.073 5.054 6.276

29.073 5.368 3.315

EUR 2.943 USD EUR

6,060 36,880 27,755

176.182,38 175.410,80 174.190,38

0,98 0,97 0,97

STK

4.107

4.361

2.381 USD

45,980

177.714,91

0,99

STK STK

3.077 1.992

1.382 2.125

206 EUR 133 EUR

54,910 83,710

168.958,07 166.750,32

0,94 0,92

STK STK STK

3.970 2.150 2.738

1.846 974 1.445

EUR EUR USD

43,010 81,330 69,350

170.749,70 174.859,50 178.694,05

0,95 0,97 0,99

STK

2.633

1.316

EUR

63,890

168.222,37

0,93

STK STK STK

15.706 45.638 1.484

7.567 29.374 1.484

1.047 SEK EUR EUR

103,300 3,760 109,950

169.532,89 171.598,88 163.165,80

0,94 0,95 0,90

STK STK

3.805 9.511

2.025 4.915

USD GBP

50,820 15,410

181.978,26 171.641,30

1,01 0,95

STK

11.875

18.421

12.539 EUR

14,155

168.090,63

0,93

STK STK STK

12.545 7.153 407

5.546 3.324 217

SEK 110 SEK CHF

125,600 222,900 442,200

164.644,93 166.604,36 169.125,97

0,91 0,92 0,94

STK STK

2.770 45.721

2.770 48.111

USD 22.370 SEK

58,770 36,280

153.202,43 173.328,93

0,85 0,96

STK STK

38.875 11.533

21.479 11.533

EUR CHF

4,372 15,470

169.961,50 167.660,11

0,94 0,93

STK STK STK

792 4.204 4.058

463 4.204 4.204

EUR EUR 2.109 EUR

215,350 0,000 44,615

170.557,20 0,00 181.047,67

0,95 0,00 1,00

3

FI0009005987 US92343V1044 FR0000125486

UPM Kymmene Corp. Registered Shares o.N. Verizon Communications Inc. Registered Shares DL -,10 VINCI S.A. Actions Port. EO 2,50

STK

7.557

3.317

198 EUR

22,430

169.503,51

0,94

STK STK

3.709 2.546

1.973 1.372

USD 13 EUR EUR EUR

49,630 68,010

173.233,27 173.153,46 14.867.792,65 17.269.792,62

0,96 0,96 82,44 95,75

138.341,97

0,77

Summe Wertpapiervermögen Derivate (Bei den mit Minus gekennzeichneten Beständen handelt es sich um verkaufte Positionen) Aktienindex-Derivate Forderungen/Verbindlichkeiten Optionsrechte Optionsrechte auf Aktienindices Call DAX 12.600 12/17 Call Euro Stoxx 50 3.500 12/17 Call Euro Stoxx 50 3.600 12/17 Put DAX 9.200 12/17 Put DAX 11.000 12/17 Put Euro Stoxx 50 2.700 12/17 Put Euro Stoxx 50 3.050 12/17 Optionsrechte auf Aktienindex-Terminkontrakte Call S&P 500 E-Mini Future 2.450 09/17 Call S&P 500 E-Mini Future 2.500 12/17 Put S&P 500 E-Mini Future 1.800 09/17 Put S&P 500 E-Mini Future 2.250 09/17 Put S&P 500 E-Mini Future 2.000 12/17 Put S&P 500 E-Mini Future 2.200 12/17

EUR

EUREX EUREX EUREX EUREX EUREX EUREX EUREX

-25 -50 -50 -35 35 -260 260

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

420,500 96,800 67,400 152,800 467,900 72,000 154,300

-52.562,50 -48.400,00 -33.700,00 -26.740,00 81.882,50 -187.200,00 401.180,00

-0,29 -0,27 -0,19 -0,15 0,45 -1,04 2,22

CME CME CME CME CME CME

-25 -5 -25 25 -5 5

USD USD USD USD USD USD

46,500 47,750 11,250 63,500 39,000 74,500

-54.700,74 -11.234,24 -13.234,05 74.698,85 -9.175,61 17.527,76

-0,30 -0,06 -0,07 0,41 -0,05 0,10

630.864,26

3,50

Bankguthaben, nicht verbriefte Geldmarktinstrumente und Geldmarktfonds

EUR

EUR-Guthaben bei: Verwahrstelle

EUR

631.342,67

%

100,000

631.342,67

3,50

Guthaben in sonstigen EU/EWR-Währungen *) Verwahrstelle Verwahrstelle Verwahrstelle Verwahrstelle

DKK GBP NOK SEK

2.673,35 4.045,02 12.284,83 5.275,93

% % % %

100,000 100,000 100,000 100,000

359,67 4.737,11 1.383,35 551,30

0,00 0,03 0,01 0,00

Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen Verwahrstelle Verwahrstelle

CHF USD

1.846,69 -9.823,96

% %

100,000 100,000

1.735,37 -9.245,21

0,01 -0,05

Sonstige Vermögensgegenstände Dividendenforderungen Geldforderungen Quellensteuererstattungsansprüche

EUR EUR EUR EUR

13.031,31 47.054,39 676,75

60.762,45 13.031,31 47.054,39 676,75

0,34 0,07 0,26 0,00

Sonstige Verbindlichkeiten Geldverbindlichkeiten Verbindlichkeiten Verwaltungsvergütung

EUR EUR EUR

-47.167,59 -17.113,76

-64.281,35 -47.167,59 -17.113,76

-0,36 -0,26 -0,09

EUR EUR STK

18.035.480,94 105,72 170.600

100,00 1)

Fondsvermögen Anteilwert Umlaufende Anteile Fußnoten: 1) Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügige Differenzen entstanden sein.

4

Wertpapierkurse bzw. Marktsätze Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage nachstehender Kurse/Marktsätze bewertet: Alle Vermögenswerte: Kurse per 28.02.2017 Devisenkurse (in Mengennotiz)

Britische Pfund Dänische Kronen Norwegische Kronen Schwedische Kronen Schweizer Franken US-Dollar

(GBP) (DKK) (NOK) (SEK) (CHF) (USD)

per 28.02.2017 0,853900 7,432850 8,880500 9,570000 1,064150 1,062600

= 1 Euro (EUR) = 1 Euro (EUR) = 1 Euro (EUR) = 1 Euro (EUR) = 1 Euro (EUR) = 1 Euro (EUR)

Marktschlüssel CME EUREX

Chicago Mercantile Exchange European Exchange

Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen: Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag): ISIN

Gattungsbezeichnung

Stück bzw. Anteile bzw. Whg. in 1.000

Käufe/ Zugänge

Verkäufe/ Abgänge

Börsengehandelte Wertpapiere Aktien Inland DE000CBK1001 Commerzbank AG Inhaber-Aktien o.N. DE000A0Z2ZZ5 freenet AG Namens-Aktien o.N. DE000A1PHFF7 HUGO BOSS AG Namens-Aktien o.N.

STK STK STK

16.069 370 2.902

16.069 3.471 2.902

Ausland ES06670509A7 BE0974264930 NL0011794037 FR0000120073 FR0013201381 US0255371017 GB0002875804 US12673P1057 US2371941053 US2605431038 US2910111044 ES0130960018 US30040W1080 ES0618900981 US3703341046 US37045V1008 IT0005211237 NL0000009082 FI0009013403 ES0152503035 GB00B77J0862 US7043261079 GB0006825383 US7427181091 ES0173093024 FR0010451203 US7617131062 CH0012032048 GB00BLT1Y088 GB00B019KW72 LU0088087324 IE00B1RR8406 FI0009005961 FR0000131708 GB00BDSFG982 NL0011983424 NL0012047922 FR0000127771 AT0000937503 FI0009003727 US92939U1060 US9497461015 US9598021098 US98389B1008 NO0010208051 US9884981013

STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK STK

4.651 1.849 8.304 802 823 168 3.003 5.157 178 3.101 3.077 368 201 5.133 2.672 4.843 3.641 3.346 2.018 893 35.398 2.955 449 2.020 503 10.870 0 752 3.729 3.416 469 434 7.165 2.058 5.047 1.751 6.705 8.751 323 1.781 182 2.407 7.913 263 2.052 2.635

4.651 4.501 8.304 1.625 823 1.578 3.003 5.157 1.668 3.101 3.077 3.450 1.889 5.133 2.672 4.843 3.641 31.318 3.802 8.365 70.665 2.955 4.207 2.020 4.714 10.870 1.832 752 34.909 31.979 4.394 4.064 17.255 2.058 5.047 3.502 6.705 8.751 3.030 3.946 1.705 2.407 7.913 2.466 4.606 2.635

ACS, Act.de Constr.y Serv. SA Anrechte AGEAS SA/NV Actions Nominatives o.N. Ahold Delhaize N.V., Konkinkl. Aandelen aan toonder EO -,01 Air Liquide-SA Ét.Expl.P.G.Cl. Actions Port. EO 5,50 Air Liquide-SA Ét.Expl.P.G.Cl. Anrechte American Electric Power Co.Inc Registered Shares DL 6,50 British American Tobacco PLC Registered Shares LS -,25 CA Inc. Registered Shares DL -,10 Darden Restaurants Inc. Registered Shares o.N. Dow Chemical Co., The Registered Shares DL 2,50 Emerson Electric Co. Registered Shares DL -,50 Enagas S.A. Acciones Port. EO 1,50 Eversource Energy Registered Shares DL 5 Ferrovial S.A. Anrechte General Mills Inc. Registered Shares DL -,10 General Motors Co. Registered Shares DL -,01 Italgas S.P.A. Azioni nom. o.N. Kon. KPN N.V. Aandelen aan toonder EO -,04 KONE Corp. (New) Registered Shares Cl.B o.N. Mediaset España Comunicacion Acciones Nom. EO -,50 Old Mutual PLC Reg.Shares LS-,114285714 Paychex Inc. Registered Shares DL -,01 Persimmon PLC Registered Shares LS -,10 Procter & Gamble Co., The Registered Shares o.N. Red Electrica Corporacion S.A. Acciones Port. EO -,50 Rexel S.A. Actions au Porteur EO 5 Reynolds American Inc. Registered Shares o.N. Roche Holding AG Inhaber-Genußscheine o.N. Saga PLC Registered Shares LS -,01 Sainsbury PLC, J. Registered Shs LS -,28571428 SES S.A. Bearer FDRs (rep.Shs A) o.N. Smurfit Kappa Group PLC Registered Shares EO -,001 Stora Enso Oyj Reg. Shares Cl.R EO 1,70 Technip S.A. Actions au Porteur o.N. TechnipFMC PLC Registered Shares DL 1 Unilever N.V. Anrechte (Dividende wahlweise) Unilever N.V. Anrechte CVA (Wahldiv.) Vivendi S.A. Actions Port. EO 5,5 voestalpine AG Inhaber-Aktien o.N. Wartsila Corp. Reg. Shares o.N. WEC Energy Group Inc. Registered Shares DL 10 Wells Fargo & Co. Registered Shares DL 1,666 Western Union Co. Registered Shares DL -,01 Xcel Energy Inc. Registered Shares DL 2,50 Yara International ASA Navne-Aksjer NK 1,70 Yum! Brands, Inc. Registered Shares o.N.

Volumen in 1.000

5

Derivate (in Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumen der Optionsgeschäfte, bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe.) Optionsrechte Optionsrechte auf Aktienindices Gekaufte Kaufoptionen (Call): (Basiswerte: DAX, Euro Stoxx 50)

EUR

1130

Gekaufte Verkaufoptionen (Put): (Basiswerte: DAX, Euro Stoxx 50, S&P 500)

EUR

7933

Verkaufte Kaufoptionen (Call): (Basiswerte: DAX, Euro Stoxx 50)

EUR

7029

Verkaufte Verkaufoptionen (Put): (Basiswerte: DAX, Euro Stoxx 50, S&P 500)

EUR

1914

6

Ertrags- und Aufwandsrechnung inklusive Ertragsausgleich für den Zeitraum vom 01.09.2016 bis zum 28.02.2017 insgesamt EUR I.

II.

Erträge 1. Dividenden inländischer Aussteller 2. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer) 3. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland 4. Abzug ausländischer Quellensteuer 5. Sonstige Erträge davon: Sonstiges Summe der Erträge Aufwendungen 1. Zinsen aus Kreditaufnahme 2. Verwaltungsvergütung 3. Sonstige Aufwendungen davon: Koordinationskosten davon: Negative Einlagenzinsen Summe der Aufwendungen

insgesamt EUR

je Anteil 1) EUR

5.516,97 99.757,02 16,04 -22.127,85 21,11

0,032 0,585 0,000 -0,130 0,000 0,000 0,488

21,11 83.183,29

-61.161,57

0,000 -0,330 -0,029 -0,017 -0,012 -0,359

22.021,72

0,129

950.626,24 -1.254.180,91 -303.554,67

5,572 -7,352 -1,779

-281.532,95

-1,650

783.010,44 -67.181,23 715.829,21

4,590 -0,394 4,196

VII. Ergebnis des Geschäftsjahres

434.296,26

2,546

Entwicklung des Sondervermögens

2016 / 2017

III.

Ordentlicher Nettoertrag

IV.

Veräußerungsgeschäfte 1. Realisierte Gewinne 2. Realisierte Verluste Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften

V.

Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres

VI.

1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne 2. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres

-7.72 -56.264,50 -4.889,35 -2.842,15 -2.047,20

EUR I.

Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres 1. Ausschüttung/Steuerabschlag für das Vorjahr 2. Zwischenausschüttungen 3. Mittelzufluss (netto) a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen 4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich 5. Ergebnis des Geschäftsjahres davon: Nettoveränderung der nicht realisierte Gewinne davon: Nettoveränderung der nicht realisierte Verluste II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres

EUR 8.268.372,22 -7.679,39 -98.320,61 9.196.512,00

9.196.512,00 0,00 242.300,46 434.296,26 781.010,44 -67.181,23 18.035.480,94

1) Durch Rundung bei der Berechnung können sich geringfügige Differenzen ergeben.

7

ComStage Alpha Dividende Plus UCITS ETF Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV Angaben nach der Derivateverordnung Das durch Derivate erzielte zugrundeliegende Exposure EUR 138.341,97 Das durch Derivate erzielte Exposure wurde gemäß § 16 Abs. 7 DerivateV ermittelt. Dabei wurde der Marktwert der zugrundeliegenden Basiswerte DAX, Euro Stoxx 50 und S&P 500 herangezogen. Vertragspartner der derivativen Geschäfte BNP Paribas S.A. Die Auslastung der Obergrenze für das Marktrisikopotential wurde für dieses Sondervermögen gemäß der Derivateverordnung nach dem einfachen Ansatz ermittelt.

Sonstige Angaben ComStage Alpha Dividende Plus UCITS ETF International Security Identification Number (ISIN) Anteilwert Umlaufende Anteile Anleger

Aktueller Ausgabeaufschlag Aktueller Rücknahmeabschlag Verwaltungsvergütung p. a.

EUR STK

DE000ETF7508 105,72 170.600 Private Anleger und institutionelle Anleger

% % %

Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %)

5,00 5,00 0,68 95,75 0,77

Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände Die Bewertung der Vermögensgegenstände erfolgt während des Geschäftsjahres sowie zum Berichtsstichtag per 28.02.2017 grundsätzlich zum letzten gehandelten Börsen- oder Marktkurs, der eine verlässliche Bewertung gewährleistet. Vermögensgegenstände, die weder zum Handel an Börsen zugelassen sind noch in einem anderen organisierten Markt zugelassen oder in diesen einbezogen sind oder für die kein handelbarer Kurs verfügbar ist, werden zu dem aktuellen Verkehrswert bewertet, der bei sorgfältiger Einschätzung nach geeigneten Bewertungsmodellen unter Berücksichtigung der aktuellen Marktgegebenheiten angemessen ist. Im Geschäftsjahr sowie zum Berichtsstichtag per 28.02.2017 wurden die folgenden Vermögensgegenstände nicht zum letzten gehandelten Börsen- oder Marktkurs bewertet: Bankguthaben und sonst. Vermögensgegenstände Verbindlichkeiten Fremdwährungsumrechnung

zum Nennwert zum Rückzahlungsbetrag auf Basis der Closing Spot-Kurse von WM Company / Reuters

Angaben zur Transparenz sowie zur Gesamtkostenquote gem. § 16 (1) Nr. 3 KARBV Wesentliche sonstige Erträge und sonstige Aufwendungen Im abgelaufenen Geschäftsjahr gab es sonstige Erträge. Diese setzen sich zusammen aus der: Ausbuchung von Verbindlichkeiten Gesamtkostenquote (in %) gem. § 101 (2) Nr. 1 KAGB Die Gesamtkostenquote drückt sämtliche vom Sondervermögen im Jahresverlauf getragenen Kosten und Zahlungen (ohne Transaktionskosten) im Verhältnis zum durchschnittlichen Nettoinventarwert des Sondervermögens aus.

12,92 0,70

Portfolio Turnover Rate (PTR) ComStage Alpha Dividende Plus UCITS ETF 0,26 Die PTR gibt die Umschlagshäufigkeit der Anteile des Fonds an. Sie wird ermittelt aus der Differenz der Summe der Wertpapiergeschäfte und der Summe der Transaktionen mit Anteilen des Fonds, dividiert durch das durchschnittliche Nettovermögen. Pauschalgebühren gem. §101 (2) Nr. 2 KAGB Die Gesellschaft erhält aus dem Sondervermögen eine im Besonderen Teil beschriebene Kostenpauschale (die „Pauschalgebühr“). Einzelheiten zu den Vergütungen und Aufwendungserstattungen, mit denen das Sondervermögen belastet wird, kann dem jeweiligen Besonderen Teil des Verkaufsprospektes sowie den AAB und BAB entnommen werden. Die Pauschalgebühr wird nach dem durchschnittlichen täglichen Nettoinventarwert des Sondervermögens berechnet und ist monatlich oder vierteljährlich nachträglich zu zahlen. Mit der Pauschalgebühr sind alle Leistungen der Gesellschaft und Dritter (z.B. Verwahrstelle, Abschlussprüfer, usw.) abgegolten, soweit nicht im Folgenden etwas Abweichendes geregelt ist. Angaben zu den Kosten Die EU-Verwaltungsgesellschaft erhält keine Rückvergütungen der aus dem Sondervermögen an die Verwahrstelle und an Dritte geleisteten Vergütungen und Aufwandserstattungen. Die EU-Verwaltungsgesellschaft zahlt keine Vergütung an Vermittler. Erläuterungen zur Ertrags- und Aufwandsrechnung Die Ermittlung der Nettoveränderung der nichtrealisierten Gewinne und Verluste erfolgt dadurch, dass in jedem Geschäftsjahr die in den Anteilspreis einfließenden Wertansätze der Vermögensgegenstände mit den jeweiligen historischen Anschaffungskosten verglichen werden, die Höhe der positiven Differenzen in die Summe der nichtrealisierten Gewinne einfließen, die Höhe der negativen Differenzen in die Summe der nichtrealisierten Verluste einfließen und aus dem Vergleich der Summenpositionen zum Ende des Geschäftsjahres mit den Summenpositionen zum Anfang des Geschäftsjahres die Nettoveränderungen ermittelt werden.

8